Руководство по metastock

Эта сила может быть в ваших руках… Настоящее руководство является набором полезных пошаговых инструкций по использованию наиболее мощных возможностей MetaStock; экспертов, исследований и тестов систем.

Содержание
Введение
Приветствие
Для кого предназначено данное руководство?
Как пользоваться настоящим руководством
Получение справки
Глава первая — Что такое технический анализ?
Введение
Основы технического анализа
Глава вторая — Знакомство с MetaStock и системами MetaStock Performance Systems
Введение
MetaStock
Высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems
Какую систему мне лучше использовать?
Сравнение тестов систем
Глава третья — Использование инструментов MetaStock Power Tools
Введение
Открытие графика
Настраиваемые индикаторы
Усовершенствованный тестер систем
Исследователь
Эксперт-Советник
Основные принципы торговли
Отказ от ответственности
Глава четвертая — Описание систем MetaStock Performance Systems
Введение
Системы
Адаптивная скользящая средняя
Бычья/медвежья сила 1
Бычья/медвежья сила 2
Бычья/медвежья сила 3
CCI (индекс товарного канала)
Предсказующий осциллятор Чанде
Разворот CMO
Прорыв из консолидации
Модель Купера 1234
Прогрессия цикла
Индекс динамического моментума 1
Экспоненциальная скользящая средняя
Фрактальные торговые системы 1 и 2
Продажа длинной позиции, затем короткая продажа — 5 дней
Графики MACD 1 и 2
Перекупленность/перепроданность Майзелса
Синусовая волна MESA
Система торговли по шаблону 1
Процентное пересечение 3%
Проецирующий осциллятор 1
StochRSI
Индекс колебаний
Вертикальный горизонтальный фильтр Прорыв волатильности (Чайкин)

Введение

Приветствие

Вашей торговле мешают эмоции? Вы хотели бы усилить свой торговый стиль дисциплиной? Вы хотели бы автоматизировать свою инвестиционную деятельность, используя встроенный набор проверенных стратегий торговли? А что вы скажете о руководстве, которое объясняет все это в легкой для понимания форме? Именно для этого предназначены MetaStock®, MetaStock Performance Systems™ и настоящее руководство.

Мы покажем вам, как быстро и легко использовать наиболее мощные функциональные возможности MetaStock — инструменты Power Tools. Мы также познакомим вас с 26 из 80 высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems — собранием лучших систем торговли, когда-либо разработанных для MetaStock.

Ядром данного руководства является пошаговая инструкция о том, как использовать высокопроизводительные системы MetaStock для нахождения наилучших вариантов для инвестирования. Это руководство показывает Вам, шаг за шагом, как используется каждый инструмент MetaStock Power Tools, чтобы помочь в выборе систем и сделок. Вы разберетесь и начнете пользоваться торговыми системами почти молниеносно.

Мы займем ваше время только на самые необходимые для начала торговли инструкции. Настоящее руководство не является полным руководством по MetaStock (его можно извлечь с помощью справочного меню MetaStock Help). Это и не руководство по основам MetaStock (см. обучающие примеры QuickStart в справочном меню MetaStock Help). Это и не курс по приемам торговли. Да и не глубокий обзор технического анализа. Настоящее руководство представляет собой быстрый и легкий способ почувствовать силу MetaStock. Там, где будет необходимо, за дополнительной информацией вас будут отсылать к другим справочным материалам.

Для кого предназначено данное руководство?

Если вы освоились с выполнением базовых задач в среде MetaStock, это руководство для вас. Под базовыми задачами подразумевается открытие графиков, создание файлов ценных бумаг, скачивание данных, построение индикаторов и прогонка тестов и исследований систем. Если вы не знакомы ни с одной из этих задач, мы настоятельно рекомендуем, чтобы вы прочитали руководство «Первые шаги с MetaStock» прежде, чем начинать чтение этого материала.

Как пользоваться настоящим руководством

Глава первая настоящего руководства знакомит вас с техническим анализом и описывает основные методы, используемые в MetaStock для того, чтобы помочь вам принимать лучшие инвестиционные решения. Далее в этом же руководстве мы будем знакомить вас с более совершенными приемами, и общее понимание технического анализа очень вам поможет.

В Главе второй объясняется, чем уникальны MetaStock и высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems, и что они могут сделать для улучшения вашей торговли. Эта глава также описывает два подхода к использованию высокопроизводительных систем MetaStock так, чтобы вы могли выбрать наиболее подходящую для вас систему.

Глава третья представляет собой пошаговый учебник для использования каждого из инструментов MetaStock Power Tools совместно с высокопроизводительными системами MetaStock Performance Systems. Здесь вы научитесь управлять истинной мощью MetaStock.

Глава четвертая содержит описание каждой из высокопроизводительных систем MetaStock, и вы сможете подобрать себе ту, которая в наибольшей степени соответствует особенностям вашего стиля торговли.

На левых полях данного руководства помещены ссылки на файл справочной помощи MetaStock. Ключевое слово для поиска выделяется при этом полужирным шрифтом (как в примере слева). Чтобы посмотреть ключевое слово, выберите Help в меню MetaStock Help, и нажмите на закладку Index. Затем впечатайте ключевое слово в окне ввода данных в верхней части диалога.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — ключевое слово

Напротив абзаца: Определения новых терминов помещаются на полях.

Когда новая терминология появляется в первый раз, ее определение печатается на полях.

Получение справки

Если у вас появляется проблема или вопрос, в первую очередь обращайтесь к системе справочной помощи MetaStock. Она содержит все, что есть в печатной версии руководства. В помощи можно найти ответы на большинство вопросов.

В каждом диалоге присутствует кнопка помощи, с помощью которой выводится справка для данного диалога. Или вы можете щелкнуть по иконке контекстно-зависимой помощи, а затем щелкнуть на любом пункте в диалогах MetaStock, чтобы получить справку по этому пункту.

Напротив абзаца: (картинка): Иконка контекстно-зависимой справки

Если вы обыскали систему помощи, но не смогли найти решение вашей проблемы или ответ на ваш вопрос, пожалуйста, свяжитесь для получения помощи с продавцом, у которого вы купили MetaStock. Если вы купили MetaStock непосредственно у Equis, вы можете, чтобы получить помощь по MetaStock, связаться со службой технической поддержки Equis. О том, как связаться со службой технической поддержки Equis Technical Support, написано в разделе Technical Support справочной системы MetaStock.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — техническая поддержка

Глава первая — Что такое технический анализ?

Введение

Для некоторых людей технический анализ представляется чем-то вроде мистического искусства, родственного гаданию по кофейной гуще. Для других он является ценным инструментом, увеличивающим инвестиционный успех при одновременном уменьшении риска.

Попросту говоря, технический анализ представляет собой изучение прошлых цен и объемов торговли ценными бумагами с целью предсказания будущего. Технический анализ имеет дело только с элементами цены (открытие, максимум, минимум и закрытие) и объемом, связанными с ценной бумагой, и игнорирует другие факторы, такие как прибыль, рост поступлений и т.д. Технический анализ может применяться практически к любому инвестиционному инструменту, включая акции, фьючерсы, опционы и взаимные фонды.

Напротив абзаца: Термин ценная бумага относится к акциям, облигациям, взаимным фондам, биржевым товарам, валютам, фьючерсам, индексам, опционам и т.д.

Эта глава описывает, что такое технический анализ, и почему вам следует его использовать, а также знакомит вас с некоторыми основных концепциями технического анализа.

Зачем использовать технический анализ?

При правильном использовании технический анализ может увеличить прибыль от ваших инвестиций при одновременном сокращении вашего риска. Стали бы вы покупать старый автомобиль, ничего не зная о его прошлой истории? Аналогичным образом, вам не следует покупать акцию, не узнав, как вели себя ее цены в прошлом.

Технический анализ защищает вас от самого большого врага вашего инвестиционного успеха — вас самого. Использование механической торговой системы устраняет из торговли эмоции. Оно делает вас более дисциплинированным трейдером. Оно устраняет возможность, что вы запаникуете в самый неподходящий момент.

Основы технического анализа

Это очень упрощенное введение в основы технического анализа. Более подробную информацию по техническому анализу вы сможете найти в превосходной книге создателя MetaStock Стива Ачелиса (Steve Achelis) «Технический анализ от А до Я» (Technical Analysis from A to Z.

Графики

Основополагающей концепцией технического анализа является график. Именно там и происходит технический анализ. График показывает, в графической форме, историю торгов ценной бумагой. Наиболее распространенным графиком технического анализа является «барный график». Бар показывает цены открытия, максимума, минимума и закрытия в течение данного периода. Взгляните, для примера, на следующую иллюстрацию. Объем обычно показывается ниже ценовых баров.

Напротив абзаца: Открытие — первая цена торгов в течение периода.

Максимум — самая высокая цена торгов, имевшая место в течение периода.

Минимум — самая низкая цена торгов, имевшая место в течение периода.

Закрытие — последняя цена торгов в течение периода.

Объем — число акций, купленных/проданных в течение периода.

Период — любой отрезок времени, составляющий один бар (например, минута, час, день, неделя, месяц).

Ось X — шкала дат вдоль основания графика.

Ось Y — шкала цен вдоль стороны графика.

Основание графика (называемой также осью X) показывает даты. На правой стороне графика (называемой также осью Y) показаны цены.

Барный график является наиболее общепринятым типом графика, но в MetaStock доступны также и другие формы графиков. Например, вы можете построить цены закрытия в виде линии. Это также хороший график, если вы хотите лишь бросить быстрый взгляд на общее поведение цены в течение длительного периода.

Поддержка и сопротивление

Цены ценных бумаг представляют равновесие между покупателями и продавцами. Когда цена падает к точке, где покупателей намного больше, чем продавцов, цены прекращают падать, и вы получаете уровень поддержки. Когда цены повышаются до точки, где на рынок выходит много продавцов, цены прекращают повышаться, и вы получаете уровень сопротивления.

Следующая иллюстрация показывает MedImmune и уровень поддержки на 44 долл.

Когда акции движутся между поддержкой и сопротивлением, их поведение называется «циклическим». Индикаторы, разработанные для такого поведения, можно тоже называть циклическими индикаторами, или индикаторами перекупленности/перепроданности, или индикаторами разворота. Циклические индикаторы работают лучше всего тогда, когда акции находятся в торговом коридоре. Наиболее известным циклическим индикатором является, вероятно, стохастический осциллятор (Stochastic Oscillator). Подробнее об индикаторах написано на странице 6.

Напротив абзаца: Перекупленная (overbought) ценная бумага повысилась до чрезмерного уровня, и ей предстоит коррекция. Перепроданная (oversold) ценная бумага является ее противоположностью.

Торговый коридор, или диапазон (trading range) представляет собой боковое движение цены на графике и часто является периодом передышки прежде, чем цены возобновят свой прежний тренд.

При торговле на уровнях поддержки и сопротивления рекомендуется дожидаться подтверждения уровня, а не пытаться предвосхитить разворот цен. Иными словами, дождитесь, пока цены не упадут до поддержки и не отскочат от нее (подтверждение) прежде, чем открывать длинную сделку, и, наоборот, для коротких сделок.

Тренды

Противоположностью акции, пойманной между поддержкой и сопротивлением, является акция в тренде. Восходящий тренд определяется как все более и более высокие минимумы. Нисходящий тренд определяется как все более и более низкие максимумы. Старая пословица «Тренд — твой друг» — абсолютно справедлива. Следующая иллюстрация показывает замечательный восходящий тренд Washington Mutual после того, как цены прорывают уровень сопротивления.

Напротив абзаца: Восходящий тренд (up-trend) представляет собой все более и более высокие минимальные цены.

Нисходящий тренд (down-trend) представляет собой все более и более низкие максимальные цены.

Индикаторы, следующие за трендом, можно также называть «отстающими» индикаторами, потому что их сигналы отстают от изменений цен. Лучше всего они работают тогда, когда ценные бумаги двигаются в длительных трендах. Наиболее распространенным индикатором, следующим за трендом, является скользящая средняя (moving average).

Индикаторы

Индикатор является просто математическим расчетом, применяемым к некоторым или ко всем ценовым полям и/или объему. Индикаторы могут быть построены на графике, являя тем самым графическое представление этих расчетов. Многие из высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems используют в своих расчетах индикаторы (системы, не использующие индикаторы, используют ценовые фигуры).

Напротив абзаца: Ценовая фигура (price pattern) является узнаваемым ценовым формированием, которое предположительно продолжит или изменит тренд.

Скользящая средняя

Одним из наиболее распространенных индикаторов является скользящая средняя. Скользящая средняя показывает среднюю цену, по которой ценная бумага торговалась в течение указанного периода времени. Например, 5-дневная скользящая средняя вычисляется суммированием цен закрытия в течение последних пяти дней и делением этой суммы на пять, в результате получается среднее число. Такая скользящая средняя называется «простой» скользящей средней, потому что она придает каждому периоду равный вес. MetaStock включает еще шесть других вариантов скользящей средней, распределяющих вес различными способами.

Напротив абзаца: Скользящая средняя (moving average) представляет собой среднюю цену, по которой ценная бумага торговалась в течение данного периода времени.

Скользящая средняя представляет среднюю цену, которую инвесторы готовы были заплатить за акцию в течение указанного периода времени. Это дает вам мнение толпы. Следующая иллюстрация показывает Microsoft и 25-дневную скользящую среднюю. Обратите внимание на то, что покупка или продажа в моменты пересечения ценой скользящей средней являются запоздалыми, но прибыльными точками входа.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Скользящая средняя

Скользящие средние являются отстающими индикаторами. Производимые ими сигналы появляются после того, как цена изменила свое направление. С другой стороны, скользящие средние всегда в конечном счете выводят вас на правильную сторону тренда. Скользящие средние лучше всего подходят для ценных бумаг, которым присущи сильные тренды.

Стохастический осциллятор

Другим популярным индикатором является стохастический осциллятор. «Стохастики», как их иногда называют, показывают, где торгуется цена относительно диапазона между недавними максимумами и минимумами. Например, десятипериодичный стохастик берет самую высокую и самую низкую цену за последние десять дней и смотрит, где в пределах этого диапазона находится текущая цена. Значение 100 указывало бы, что стохастик находится на вершине (или 100%) 10-дневного диапазона между максимумами и минимумами, а значение 0 укажет, что он находится на основании диапазона. Следующая иллюстрация показывает Intel и стохастический осциллятор.

Напротив абзаца: Стохастический осциллятор (Stochastic Oscillator) вычисляет цену относительно диапазона между недавними максимумами и минимумами.

Справка MetaStock — Стохастический осциллятор

Стохастический осциллятор является индикатором перекупленности/перепроданности. Иными словами, он пытается предвосхитить развороты цены. Обычной его интерпретацией является открытие длинной позиции, когда стохастик разворачивается вверх из территории перепроданности (то есть пересекает линию 20 в направлении вверх) и открытие короткой позиции, когда стохастик падает ниже территории перекупленности (то есть падает ниже 80). Стохастический осциллятор работает лучше всего с ценными бумагами, для которых характерно цикличное, или бестрендовое, поведение. На принципах стохастика основаны и многие другие индикаторы.

Другие индикаторы

MetaStock включает более 120 других технических индикаторов, от накопления/распределения (Accumulation/Distribution) до зигзага (Zig Zag). MetaStock также включает еще более 100 математических, статистических, временных и других функций, которые могут быть встроены в ваши собственные технические индикаторы. Вы можете экспериментировать с любым их числом, если у вас есть на это время. Большинство инвесторов находит пару индикаторов, которые работают для них, и их и придерживаются. Надеемся, что системы MetaStock Performance Systems смогут привести вас к той паре индикаторов, которая будет работать для вас.

Глава вторая — Знакомство с MetaStock и системами MetaStock Performance Systems

Введение

Технический анализ является мощным инструментом, но чтобы получить от него максимальную выгоду, позвольте большую часть работы делать компьютеру. MetaStock и высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems делают за вас всю грязную работу, позволяя вам тратить свое время более продуктивно.

Настоящий раздел дает краткий обзор MetaStock и каждого инструмента Power Tool. Настоящий раздел также познакомит вас высокопроизводительными системами MetaStock Performance Systems и поможет вам выбрать систему, которая является лучшей для вас.

MetaStock

MetaStock содержит все инструменты, необходимые для разработки, тестирования и внедрения передовых систем торговли, основанных на техническом анализе.

Инструменты MetaStock Power Tools включают исследователь Explorer™, предназначенный для обнаружения ценных бумаг, соответствующих определенным условиям, усовершенствованный тестер систем Enhanced System Tester™, предназначенный для испытания систем торговли, чтобы видеть, насколько прибыльными могли бы быть ваши идеи в прошлом, строитель индикаторов Indicator Builder, предназначенный для создания ваших собственных индикаторов, и Эксперта-Советника Expert Advisor™ для представления настраиваемого комментария, выделения баров, символов и сигналов.

Исследователь

Исследователь представляет собой мощный многоцелевой инструмент анализа, который может исполнять глубокие «исследования» (называемые также «сканированиями») тысяч ценных бумаг одновременно. Он может сравнивать, ранжировать, сортировать и фильтровать ценные бумаги; сводить вместе значения многих индикаторов для многих ценных бумаг; показывать ценные бумаги с текущими сигналами покупки и продажи; и осуществлять поиск по любым техническим критериям, установленным трейдером. Результаты могут быть сохранены на будущее в виде списков, обеспечивающих удобный доступ.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Что такое исследователь?

Усовершенствованный тестер систем

Усовершенствованный тестер систем позволяет пользователям создавать и испытывать на прошлых данных системы торговли. Пользователь устанавливает условия входа и выхода, суммы комиссионных и другие важные детали. Затем усовершенствованный тестер систем испытывает эти критерии на реальных ценных бумагах, чтобы видеть, сколько денег можно было бы сделать или потерять, используя эту систему в течение заданного периода времени. Усовершенствованный тестер систем может также оптимизировать каждую систему так, чтобы найти параметры, лучше всего работающие для конкретной ценной бумаги, и сравнивать множество систем, чтобы показать, какая из них является наиболее прибыльной. Эти инструменты позволяют трейдерам оптимизировать свои шансы получения прибыли на рынках — не рискуя ни единым центом реальных денег.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Что такое тестирование системы?

Строитель индикаторов

В MetaStock входит мощный строитель индикаторов, позволяющий пользователям легко создавать свои собственные индикаторы, используя более 200 встроенных в MetaStock математических, статистических и технических функций. Индикаторы MetaStock поддерживают также переменные, многократное построение графиков и ввод данных пользователем.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Что такое строитель индикаторов?

Эксперт-Советник

Эксперт-Советник MetaStock работает и как основной инструмент обучения, и как мощное средство автоматизации торговых систем, независимо от степени их совершенства. Эксперты включают сигналы покупки и продажи, предупреждения и письменный комментарий. Пользователи могут также создавать своих собственных экспертов с целью автоматизации системы сигналов, предупреждений и так далее.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Что такое Эксперт-Советник?

Высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems

Высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems представляют собой набор из 80 наиболее производительных систем, когда-либо разработанных для MetaStock. Двадцать шесть из этих систем поставляются с MetaStock бесплатно, а остальные 54 доступны через приобретение дополнительного продукта MetaStock Performance Systems Plus.

Каждая система MetaStock имеет связанные с ней тест системы, исследование сигнала, исследование производительности и эксперта-советника. Некоторые из исследований производительности, связанные с 26 бесплатными системами, предоставляются только за деньги. Описание каждой из 26 бесплатных систем находится в четвертой главе данного руководства, включая информацию о том, включено ли исследование производительности в пакет MetaStock или должно быть приобретено дополнительно с MetaStock Performance Systems Plus.

Как отбирались системы MetaStock Performance Systems

Высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems, разработанные Trading Systems Analysis Group, были отобраны путем тестирования на дневных данных многих вариантов сотен различных систем, что в целом составило приблизительно 10 000 различных комбинаций. Тесты проводились на дневных данных акций без использования какой-либо задержки сделок, с входом и выходом на закрытии. Комиссионные в ходе тестирования не рассчитывались. Стопы не использовались, поскольку системы имеют свои собственные сигналы выхода, довольно быстро закрывающие сделку. Дешевые и мало торгуемые акции в испытание не включались. Систему признавали пригодной, если ее торговая эффективность (об этом подробнее на странице 35) оказывалась положительной для более 50% всех проанализированных акций.

Напротив абзаца: Стоп представляет собой ордер продать длинную позицию или покрыть короткую позицию на предопределенном уровне, обычно с целью ограничения убытков.

Какую систему мне лучше использовать?

Есть два подхода к инструментам MetaStock Performance Systems. Вы можете выбрать акции, которыми хотите торговать, а затем найти систему, которая лучше всего работает с этими акциями.

Или, вы можете выбрать системы, которые вы хотели бы использовать, и затем найти акции, которыми лучше всего с ними торговать. Вы можете использовать усовершенствованный тестер систем, чтобы сравнивать производительность системы на всех акциях в выбранной вами базе данных, или даже в режиме онлайн. Акции могут оцениваться по прибыли, процентному приросту и другим критериям, а затем вы можете выбирать, чем торговать.

Далее объясняются оба подхода. Решайте сами, который из них подходит для вас лучше всего.

Сравнение тестов систем

Выберите акцию или акции, которыми вы хотите торговать, используя любые критерии, которые вы находите подобающими. Вы можете выбрать акцию, о которой вы много знаете. Если вы собираетесь открывать только длинные позиции, вам следует, вероятно, выбрать акцию, которая, как вы думаете, имеет хорошие долгосрочные перспективы.

Мы будем сравнивать производительность различных систем на различных акциях, используя усовершенствованный тестер систем. Для получения более подробной информации об использовании усовершенствованного тестера систем см. пошаговое руководство по использованию усовершенствованного тестера систем на странице 25.

Тестирование одной системы на нескольких акциях

Предположим, что вы выбрали систему, которую хотите использовать, и просто хотите найти акцию, чей характер соответствует этой системе. Возможно, после прочтения описаний в четвертой главе вы решили, что система, лучше всего подходящая вашему стилю торговли, это Система торговли по шаблону 1 (Pattern Trading System 1). Она основала на бычьей предпосылке и торгуется каждую неделю или две, поэтому вы решаете попробовать и посмотреть, что получится. В следующем примере мы покажем вам, как выбрать акцию для торговли с использованием Системы торговли по шаблону 1.

1. Откройте усовершенствованный тестер систем.

2. Щелкните кнопкой нового сеанса моделирования New Simulation. Появится экран выбора системы Select Systems.

3. Прокрутите список вниз и выберите PS Pattern Trading System 1.

4. Щелкните Next. Появится экран выбора ценной бумаги Select Securities.

5. Щелкните Add Securities. Появится диалог добавления ценных бумаг Add Securities.

6. Щелкните два раза по папке под названием «Stocks-Common», затем щелкните два раза по папке под названием «S & P 100.»

7. Щелкните по кнопке Tools, затем щелкните Select All.

8. Удостоверитесь в том, что периодичность установлена на дневной режим Daily (в нижнем левом углу) и щелкните Open.

9. Вернувшись на экран Select Securities, щелкните Dates. Откроется диалог дат моделирования Simulation Dates.

10. Выберите «Use price data from» и введите в поле «from» 6/30/2000 и в поле «to» 7/1/2002.

11. Щелкните OK.

12. Щелкните Next. Появится экран настройки тестирования систем System Testing Options.

Установите настройки тестирования системы у себя такие же как те, что показаны выше.

13. Щелкните More, чтобы открыть диалог настройки тестирования систем и выберите закладку исполнения сделок Trade Execution. Включите опцию реалистичные рыночные цены Realistic Market Prices.

14. Щелкните Next. Появится экран начала моделирования торгов Begin Trading Simulation.

15. Впечатайте «PTS1» в верхнем поле (там, где написано «The System Tester will now perform the simulation» — «Сейчас тестер систем начнет моделирование»).

16. Щелкните Start. В нижнем правом углу экрана появится окно состояния.

17. Когда моделирование закончится, щелкните по кнопке просмотра результатов View Results.

Откроется окно просмотра результатов теста Test View. Щелкните по заголовку колонки чистой прибыли «Net Profit». Это расположит результаты так, что наиболее результативные акции окажутся наверху списка.

Двумя лучшими являются у нас (по чистой прибыли) General Dymanics и Schlumburger. Но чистая прибыль — только часть картины. Давайте рассмотрим более пристально, насколько хорошо работали эти ценные бумаги с Системой торговли по шаблону 1.

18. Щелкните два раза по General Dynamics в списке результатов (нижняя половина экрана). Появится итоговый отчет Summary Report.

19. Взгляните на раздел производительности Performance (второй сверху слева) и обратите внимание на позицию прибыли от покупки и удержания Buy & Hold Profit. Она составила лишь 5 236,25 долл. А Система торговли по шаблону принесла прибыль в 5636,25 долл., или на 400 долл. больше. Это хороший признак.

20. Теперь щелкните по закладке капитал Equity, чтобы просмотреть отчет о движении капитала Equity Report.

Линия активов повышается устойчиво без каких-либо чрезвычайных скачков. Это позволяет предположить, что система относительно устойчива и надежна.

21. Теперь щелкните Back и повторите шаги 18–20 для Schlumberger.

Вы найдете, что в данном тесте чистая прибыль Schlumberger превышает прибыль от покупки и удержания, но ее линия активов менее устойчива, чем у General Dynamics. Поэтому из двух ценных бумаг, принесших самую высокую чистую прибыль с Системой торговли по шаблону 1, General Dynamics, вероятно, является лучшим кандидатом. Если вы решите использовать данную ценную бумагу с этим тестом, вам следует прикрепить к графику General Dynamics эксперта Системы торговли по шаблону и каждый день проверять, не выдает ли он сигналы покупки и продажи.

Тестирование нескольких систем на одной акции

1. Запустите усовершенствованный тестер систем так, чтобы мы смогли выполнять тестирование на исторических данных (более подробно об усовершенствованном тестере систем см. страницу 10).

2. Мы хотим испытать на нашей акции все 26 высокопроизводительных систем MetaStock, чтобы увидеть, какая из них подходит лучше. Чтобы выбрать все системы, щелкните в списке систем на первой системе PS, затем, нажав и удерживая клавишу shift, щелкните на последней в списке системе PS.

3. Щелкните по кнопке нового моделирования New Simulation, чтобы активизировать мастера моделирования торгов.

4. В меню мастера щелкните Next.

5. Щелкните Add Securities. Появится диалог добавления ценных бумаг Add Securities.

6. Убедитесь в том, что кнопка Online Vendor выбрана и щелкните два раза по папке Stocks-Common, чтобы открыть ее (если вы еще этого не сделали).

7. Щелкните кнопкой Options и выберите View by Name.

8. Впечатайте Amgen в поле символа акции Symbol.

9. Установите периодичность в дневной режим daily (в нижнем левом углу) и щелкните Open. Вы возвращаетесь к мастеру.

10. Щелкните кнопкой Dates.

11. Выберите опцию использования диапазона цен «Use price data from __ to __» и введите в качестве первой даты 6/27/2001, а в качестве последней даты 6/28/2002.

12. Щелкните OK.

13. Щелкните Next. В окне мастера появится диалог настроек тестирования систем System Testing Options.

14. Выберите опцию тестирования только в пунктах Points Only Test. Убедитесь, что остальные опции диалога настроек тестирования систем соответствуют приведенному ниже рисунку.

15. Щелкните More, чтобы открыть диалог настроек тестирования систем, и щелкните по закладке исполнения сделки Trade Execution.

16. Отключите опцию реалистичных рыночных цен Realistic Market Prices.

17. Установите цену покупки Buy Price и цену продажи Sell Price на закрытие Close.

18. Щелкните OK.

19. Щелкните Next. Появится диалог начала моделирования торгов Begin Trading Simulation. В поле наверху («The System Tester will now perform…») впечатайте «Мое моделирование». (Без кавычек.)

20. Щелкните Start.

21. Когда моделирование закончится, щелкните по кнопке просмотра результатов View Results.

22. Откроется окно просмотра результатов теста Test View, показывая все системы и их производительность по прибыли и другим критериям.

23. Щелкните один раз по колонке чистой прибыли Net Profit, чтобы отсортировать системы в порядке возрастания, и дважды, чтобы отсортировать их в порядке убывания (т.е. лучшие результаты будут наверху).

В данном примере чистая прибыль представляет пункты, так как мы проводим тест только в пунктах. Отчет показывает, что лучшие результаты показывает система прогрессии циклов PS Cycle Progression, принося в течение года прибыль в 39,93 пункта (колонка чистой прибыли «Net Profit»). Следом идет система бычьей/медвежьей силы PS Bull Power Bear Power с чистой прибылью в 31,79 пункта.

Если мы взглянем на общее число сделок (колонка под названием «Trades»), то увидим, что система PS Bull Power Bear Power имела только 15 сделок. PS Cycle Progression имела 48 сделок, втрое больше, чем PS Cycle Regression. При прочих равных, мы предпочли бы систему с меньшим числом сделок. Меньшее число сделок означает меньше комиссионных, выплачиваемых брокеру.

24. Щелкните два раза PS Bull Power Bear Power, чтобы открыть окно просмотра результатов Result Details View.

25. Щелкните по кнопке построения графиков Plot on Chart, чтобы мы могли увидеть в графическом представлении линию капитала (линия капитала представляет прибыль нашей системы). Закройте усовершенствованный тестер систем, чтобы увидеть линию капитала, построенную на сопроводительном графике.

Линия капитала в течение всего года показывает относительно устойчивый восходящий тренд. Это то, что нам надо. Похоже, что PS Bull Power Bear Power подходит Amgen для этих дат.

Теперь все, что нам остается делать, это прикрепить эксперта PS Bull Power Bear Power и каждый день проверять график на наличие сигналов. Предупреждения эксперта сообщат нам о появлении любых сигналов начиная с последнего раза, когда мы открывали наш график, а комментарий эксперта опишет подробности, относящиеся к каждому полученному сигналу.

Теперь мы сделали все возможное для уменьшения нашего риска. Мы нашли систему, показавшую хорошие результаты в тестах на исторических данных акции, в которой мы хорошо разбираемся. Система соответствует нашей торговой индивидуальности, и мы понимаем теорию работы индикатора. Мы собираемся вкладывать в каждую сделку лишь малую часть тех денег, которые мы можем позволить себе потерять. Мы устранили эмоциональный фактор настолько, насколько это возможно. Мы готовы торговать.

Это завершает наш рассказ о выборе системы и акции для торговли. Помните о следующих моментах:

• Загружайте достаточно данных для надежного тестирования.

• Выбирайте системы, которые превосходят инвестирование типа «покупай-и-держи».

• Выбирайте устойчиво двигающиеся вверх линии капитала.

• Ограничивайте риск.

Глава третья — Использование инструментов MetaStock Power Tools

Введение

Теперь, когда Вы знаете, как MetaStock и высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems могут улучшить вашу торговлю, мы покажем вам, шаг за шагом, как использовать каждый из дополнительных приемов MetaStock — инструментов Power Tools. Именно в этих инструментах заключается истинная сила MetaStock. Если использовать MetaStock только для построения графиков цен и начертания линий тренда, это все равно, что купить шикарный автомобиль, а потом просто залезать в него и сидеть на обочине. Если вы хотите, чтобы ваши сделки поддерживал мощный технический анализ, используйте мощные инструменты Power Tools! В наших примерах мы будем использовать пятипериодичную систему «продажа длинной позиции, затем короткая продажа» — Long Sell Short Sale-5 day (LSS).

Где найти инструменты MetaStock Performance System

Инструменты систем MetaStock Performance Systems встроены в MetaStock. Все инструменты систем MetaStock Performance Systems начинаются с аббревиатуры «PS». Например, исследование с целью нахождения акций, показывающих сигналы покупки или продажи в адаптивной системе скользящих средних называется «PS Adaptive Moving Average (Signal).»

Напротив абзаца: Инструменты MetaStock Performance Systems начинаются с «PS».

Не все системы MetaStock Performance Systems снабжены настраиваемыми индикаторами. Многие системы используют для расчетов только те индикаторы, которые уже встроены в MetaStock. Некоторые из исследований производительности, относящиеся к системам MetaStock Performance Systems, доступны отдельно путем приобретения встраиваемого пакета MetaStock Performance Systems Plus. Обратите внимание на описания в главе четвертой, чтобы разобраться, что именно поставляется с каждой системой.

Выбор периода времени

Сколько периодов времени следует вам загружать? Это более важный вопрос, чем может показаться. Вам нужно загружать достаточно данных, чтобы получить хорошее представление о долгосрочном тренде. Двух-трех лет обычно достаточно. Если вы стремитесь к долгосрочному инвестированию, вам может потребоваться даже еще более глубокое погружение в прошлое. Вне зависимости от того, какой период времени вы выбираете, вы должны сохранять последовательность при работе с каждым инструментом. Если вы загружаете 500 периодов в график, загружайте также 500 периодов и в ваши исследования. Если период времени в ваших исследованиях будет иной, результаты могут не соответствовать тесту вашей системы.

Открытие графика

Прежде, чем мы сможем применять любой из инструментов, давайте откроем график. Если вы знаете, какой ценной бумагой хотите торговать, открывайте ее график. Мы же в нашем примере используем Exxon Mobil.

1. Щелкните по иконке открытия файла, или выберите опцию открытия Open в меню File.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Диалог открытия

(картинка) Иконка открытия файла

Ярлык поставщика данных.

Напечатайте здесь название или символ вашей ценной бумаги.

2. Выберите варианты загрузки Load Options из меню настроек Options в диалоге открытия Open. Введите число периодов, которое вы хотели бы видеть на графиках. Или, если вы так предпочитаете, выберите опцию запроса дат при открытии графика Prompt for dates when chart is opened, если для каждого графика вы хотите выбирать свои периоды времени или даты. Мы используем этот вариант для нашего примера. Независимо от того, какой выбор вы сделаете, он будет назначаться по умолчанию для всех графиков. Щелкните OK.

3. Выберите папку, содержащую ценную бумагу, которую вы хотите открыть. Если вы используете данные в режиме онлайн с помощью DataOnDemand™, выберите на панели ярлык поставщика данных. Если вы используете локальные данные, выберите на панели ярлык локальных данных Local Data, а затем укажите путь к соответствующей папке. Мы выберем ярлык поставщика данных.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — DataOnDemand

Доступ к данным онлайн осуществляется через Интернет или другой онлайновый ресурс.

Локальные данные хранятся на вашем жестком диске.

4. Чтобы открыть график, впечатайте в поле «Symbol» символ ценной бумаги, которую вы хотите рассмотреть, и нажмите клавишу ввода Enter. Мы знаем название нашей ценной бумаги, поэтому в меню настроек Options выбираем опцию отображения названия View by Name, а затем вводим текст «Exxon Mobil» в поле «Security Name». Или, если вы видите свою ценную бумагу в списке, вы можете просто щелкнуть по ней два раза, чтобы открыть график.

5. Если вы выбрали опцию «Prompt for dates when chart is opened» в диалоге вариантов загрузки Load Options, появится следующий диалог. Введите число периодов загрузки или конкретную дату в прошлом. Мы введем дату, отстоящую в прошлое на 20 лет, чтобы можно было увидеть долгосрочный тренд. Щелкните OK.

6. Появится следующий график:

Теперь мы видим, что подразумевают, говоря «тренд — твой друг»! Почти все 20 лет Exxon упорно ползла вверх. Это тот тренд, в котором вам следует принимать участие.

Мы определили, что долгосрочный тренд положителен, но нам не нужно использовать инструменты на данных за 20 лет. Чем большее данных вы загружаете, тем больше времени требует каждый расчет. Закройте этот график и откройте новый, загрузив только 1000 периодов (приблизительно четыре года) данных. Теперь мы готовы использовать передовые возможности MetaStock — инструменты Power Tools.

Настраиваемые индикаторы

Строитель индикаторов позволяет вам строить настраиваемые индикаторы вашей собственной разработки или вводить индикаторы, которые вы можете найти в каком-нибудь журнале или на вебсайте. Многие из высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems используют в своих расчетах настраиваемые индикаторы. Эти индикаторы включены в MetaStock, поэтому вы можете видеть, как эти индикаторы выглядят на графике. Они представлены только для справочных целей, и вам не обязательно использовать их в своем анализе.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Построение настраиваемого индикатора

Построение настраиваемого индикатора

Настраиваемые индикаторы MetaStock Performance Systems создаются с использованием списка индикаторов Indicator QuickList на стандартной панели инструментов.

1. Щелкните по списку индикаторов Indicator QuickList на панели инструментов и прокрутите список, пока не появится индикатор «PS Long Sell Short Sale-5 day». (Этот индикатор появляется во втором алфавитном списке внизу списка QuickList.)

2. Поместите указатель мыши на маленькую иконку слева от индикатора. Обратите внимание, что указатель мыши превратится в ладошку.

3. Нажмите и не отпускайте левую кнопку мыши и тащите индикатор, пока он не окажется на любом заголовке графика. Обратите внимание, что курсор мыши опять изменяется, когда оказывается поверх области заголовка.

4. Постройте индикатор, отпустив кнопку мыши. Следующая иллюстрация показывает, как индикатор выглядит на графике.

Усовершенствованный тестер систем

Все 26 высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems включают тест системы, поставляемый с MetaStock бесплатно. Усовершенствованный тестер систем позволяет вам тестировать торговые системы на прошлых данных, определяя тем самым ее прошлую доходность. Прошлые результаты работы не гарантирует будущих результатов, но как вы узнали в первой главе, акции имеют тенденцию следовать трендам или моделям, что может помогать предсказывать будущее. Усовершенствованный тестер систем может показать вам, насколько прибыльной была бы та или иная система в прошлом, чтобы вы могли решить, насколько рискованными могут быть будущие сделки. Если система не работала хорошо в прошлом, вам не следует рисковать своими деньгами в будущем.

Напротив абзаца (картинка): Иконка усовершенствованного тестера систем

Усовершенствованный тестер систем не должен использоваться для получения текущих торговых сигналов. Чтобы узнать, не были ли сгенерированы какие-либо сигналы текущими данными, прикрепите к своей системе эксперта (см. страницу 38).

1. Выберите усовершенствованный тестер систем из меню инструментов Tools, или щелкните по иконке усовершенствованного тестера систем.

Напротив рисунка (картинка): Иконка усовершенствованного тестера систем

2. Прокрутите вниз список систем (левая панель) и выберите систему PS Long Sell Short Sale-5 day (LSS).

3. Щелкните по кнопке нового моделирования New Simulation (внизу экрана усовершенствованного тестера систем). Появится мастер моделирования.

4. Первым диалогом мастера является диалог выбора систем Select Systems. Отметьте в нем «PS Long Sell Short Sale 5 Day».

5. Щелкните Next. Появится диалог выбора ценных бумаг Select Securities.

6. Щелкните кнопкой Add Securities. Появится диалог добавления ценных бумаг Add Securities, в котором вы сможете выбрать любое число ценных бумаг, доступных локально или онлайн.

7. Впечатайте XOM в поле Symbol. (XOM является символом Exxon Mobil.)

8. Щелкните Open.

9. Вернувшись в диалог выбора ценных бумаг, щелкните кнопкой Dates. Появится диалог дат моделирования Simulation Dates.

10. Выберите опцию использования ценовых данных за последнее указанное число доступных периодов «Use price data from the last __ available periods» и введите 500.

11. Щелкните ОК.

12. Щелкните Next. Появится диалог выбора вариантов тестирования систем System Testing Options.

Прогоняя тест системы, вы можете учесть в нем свои специфические торговые условия, например, размеры стартового капитала, комиссионных и маржи. Для получения точного расчета прошлой прибыли настройки тестирования системы должны быть установлены так, чтобы как можно ближе соответствовать тому, как вы торговали бы по этой системе. Чтобы получить общее представление о том, насколько хорошо система работает с акцией, вы можете прогнать базовый тест без каких-либо специальных настроек. Затем, если система оказалась прибыльной, вы можете выбрать свои специфические опции, чтобы получить более точный расчет.

13. В секции торговли Trading в верхней части диалога выберите опцию тестирования в пунктах «Points only test.»

14. В портфельной секции Portfolio в центре диалога выберите опцию длинных позиций «Long.»

15. Щелкните Next. Появится диалог начала моделирования торгов Begin Trading Simulation.

16. Впечатайте «LSS» в поле под словами «The System Tester will now perform the simulation» (Сейчас тестер систем осуществит моделирование).

17. Щелкните Start. Мастер исполнения теста систем закроется, и появится маленькое окошко, показывающее вам информацию о продвижении моделирования. Кроме того, прогресс теста показывается синей линейкой рядом со знаком доллара в нижнем правом углу рабочей области MetaStock.

18. После завершения теста щелкните по кнопке представления результатов View Results.

Результаты тестов систем

После того, как вы прогнали тест, щелкните кнопкой просмотра результатов View Results. Учтите, что кнопка View Results исчезнет примерно через тридцать секунд, если вы по ней не щелкнете. Если она исчезла, вернитесь в усовершенствованный тестер систем и щелкните по папке систем «All Systems» наверху списка систем Systems List (левая секция), затем щелкните два раза по «LSS» в списке моделирований торгов Trading Simulations List (нижняя правая секция). Это откроет итоговый отчет Summary Report на экране просмотра результатов Result Details View.

Учтите, что ваши результаты могут отличаться от показанных здесь. Но основные концепции одинаково применимы.

Итоговый отчет показывает (среди прочего) прибыль, прирост в процентах, общее количество сделок и число выигрышных и проигрышных сделок. В нашем примере прибыль составила 30,1437 пунктов, при 58 сделках. Прокрутите немного вниз, и вы увидите, что 43 сделки были прибыльны, а 15 — убыточны.

Наша общая чистая прибыль в размере 30,1437 выглядит очень благоприятно по сравнению с прибылью при стратегии «покупай-и-держи», равной 4,2850. Прокрутив вниз диалог итогового отчета, мы видим, что средняя выигрышная сделка была равна 1,1183 пункта, или 111,83 долл., если вы торгуете 100 акциями. Всего было 43 выигрышных сделки, средней продолжительностью в шесть дней каждая. Проигрышные сделки были слегка больше, в среднем 1,1961 пункта, или 119,61 долл. за 100 акций, но проигрышных сделок было всего 15. Они продолжались, в среднем, по пятнадцать дней.

В диалоге системного отчета System Report есть 4 другие закладки:

• Закладка ордеров Orders содержит подробную информацию по каждому ордеру, отслеженному системой.

• Закладка позиций Positions содержит подробную информацию по каждой позиции, открытой во время теста.

• Закладка активов Equity показывает ежедневное изменение капитала.

• Закладка системы System показывает правила для данной системы, а также стопы и настройки тестирования.

Стрелки и линия капитала

При изучении итогового отчета Summary Report щелкните по кнопке построения графика Plot on Chart и закройте усовершенствованный тестер систем. Появится график ценной бумаги, на котором вы увидите линию движения капитала и стрелки сигналов покупки и продажи. Наиболее желательная линия капитала та, которая отличается хорошим устойчивым восходящим трендом. Менее желательной является восходящая, но изменчивая линия, а хуже всего, очевидно, была бы снижающаяся линия. В нашем примере мы имеем замечательную линию капитала (в верхнем окне). Было так много сделок, что стрелки «покупки» трудно разглядеть.

Очистка графика

Прежде чем продолжать, вам следует удалить с вашего графика все ненужные сигналы покупки и продажи.

1. Выберите опцию общего удаления Delete All в меню редактирования Edit.

2. Отметьте позицию Symbols в диалоге общего удаления Delete All. Все другие опции должны быть не выбраны.

3. Щелкните ОК.

Исследователь

Все 26 высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems включают исследования сигналов, поставляемые с MetaStock бесплатно. Десять систем включают также поставляемые с MetaStock бесплатно исследования производительности. Исследования производительности для остальных 16 систем поставляются с отдельным пакетом MetaStock Performance Systems Plus plug-in.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Диалог Исследователя

(Картинка) Иконка исследователя

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Онлайновый кэш локальных ценных бумаг

Исследование сигналов занимается поиском акций, выдавших сигналы покупки или продажи. Исследование производительности подобно тестированию системы. Оно показывает производительность данной системы относительно стратегии «покупай-и-держи».

Исследователь работает с онлайновыми и локальными данными, но быстрее функционирует с локальными данными.

Выбор акций

Какие акции следует вам включать в свое исследование? Это зависит от вашей системы. Краткосрочная система, улавливающая очень маленькие движения, будет лучше всего работать с самыми большими, наиболее ликвидными акциями. Хорошими примерами акций этого типа являются акции S&P 100, поэтому мы будем использовать для нашего примера S&P 100. Долгосрочная система, предназначенная для того, чтобы ловить большие движения, могла бы применяться к более широкой базе акций, например, S&P 500, или даже всему множеству американских акций, имеющихся на компакт-диске данных MetaStock Data CD. Попробуйте исследование производительности на различных акциях и посмотрите, какая акция показывает лучшие результаты. Вы можете отфильтровывать акции, которые не подходят по цене, объему или другим критериям (см. страницу 36).

Установка настроек исследования

Чтобы получить надежные результаты при выполнении исследования, вам следует загрузить по крайней мере 500 записей. Большее количество записей потребует большего количества времени для расчетов, поэтому не удивляйтесь, если 20-летнее сканирование займет несколько часов.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Настройка исследования

Напротив абзаца (картинка): Иконка исследователя

Не забудьте, что количество записей должно быть равно числу периодов времени, которые вы загружаете в графики, иначе результаты не будут подходить для усовершенствованного тестера систем.

1. Выберите исследователя The Explorer в меню инструментов Tools, или щелкните по иконке исследователя.

2. Щелкните по кнопке настроек Options в диалоге исследователя.

3. Введите число записей для загрузки. Для нашего примера мы введем 1000 записей (приблизительно 4 года).

4. Щелкните ОК.

Выполнение исследования

Сначала мы выполним исследование производительности. Исследование производительности говорит нам, как работает система для группы акций по сравнению со стратегией «покупай-и-держи». Мы можем получить представление относительно того, как хорошо работает наша система LSS с другими акциями, помимо Exxon Mobile.

1. Выберите исследование «PS Long Sell Short Sale-5 Day (Perf)».

2. Щелкните по кнопке исследования Explore.

3. Появится диалог выбора ценных бумаг Select Securities.

4. Щелкните Add Securities… Появится диалог добавления ценных бумаг Add Securities.

5. Щелкните два раза по папке под названием «Stocks-Co…», затем щелкните два раза по папке под названием «S & P 100».

6. Щелкните по кнопке инструментов Tools, затем щелкните Select All.

7. Щелкните Open.

8. Щелкните ОК, чтобы начать исследование.

9. После завершения исследования щелкните по кнопке отчетов Reports в диалоге завершения исследования Exploration Completed, чтобы получить полный отчет о результатах.

Результаты исследования производительности

Диалог отчета исследования Exploration Report имеет наверху три закладки — результатов Results, отказов Rejects и исследования Exploration. В окне отказов показываются все ценные бумаги, которые были отклонены фильтром исследования, а также указываются причины. Окно исследования показывает настройки, которые использовались в исследовании. В окне результатов показываются следующие колонки.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Отчет о результатах

• L Point — число пунктов, выигранных в расчете на акцию в длинных сделках в течение заданного периода времени.

• S Point — число пунктов, выигранных в расчете на акцию в коротких сделках в течение заданного периода времени.

• LS Point — общее число пунктов, выигранных в расчете на акцию и в коротких, и в длинных сделках в течение заданного периода времени.

Напротив абзаца: Эффективность сделки измеряет производительность системы относительно стратегии «покупай-и-держи».

• L Perf — производительность длинных сделок, выраженная через эффективность сделок.

• S Perf — производительность коротких сделок, выраженная через эффективность сделок.

• LS Perf — производительность всех сделок, выраженная через эффективность сделок.

Обратите внимание, что пункты — это не то же самое, что проценты. Если система выигрывает, скажем, 5 пунктов, это означает прибыль на акцию в размере 5 долл., что может быть как движением от 10 долл. до 15 долл., так и движением от 100 долл. до 105 долл. Если вы торгуете 100 акциями, 5 пунктов означает прибыль в 500 долл.

По умолчанию результаты сортируются по названию ценной бумаги. Лучшие по производительности появляются наверху списка. Мы сортируем по колонке «L Perf», так как используем только длинные позиции и хотим знать, насколько хороша наша система в сравнении со стратегией «покупай-и-держи». Для того, чтобы отсортировать список по колонке «L Perf», мы щелкаем по заголовку колонки. Однократный щелчок дает сортировку в порядке возрастания, поэтому мы щелкаем еще раз, чтобы поручить сортировку в порядке убывания.

Чтобы получить представление о том, как работает система для всех акций, прокрутите список вниз (используя полосу прокрутки справа) до появления в колонке «L Perf» отрицательного значения. В данном примере это происходит примерно после прохождения 3/4 списка, что говорит нам, что система оказалась лучше стратегии «покупай-и-держи» для примерно 3/4 ценных бумаг, входящих в S&P 100. Это превосходный результат.

Вы можете получить больше информации об исследовании с помощью кнопок, расположенных справа:

• кнопка Inspect позволяет вам просматривать результаты день за днем.

• кнопка Open Chart откроет отобранный график или графики.

• кнопка Sort позволяет вам сортировать по трем различным колонкам.

• кнопка Print распечатает результаты.

• кнопка Save List сохранит ценные бумаги в список. Этот список затем можно использовать как источник для более поздних исследований.

Эффективность сделки

Главным вопросом процесса тестирования является эффективность сделки. Если прибыль системы в сделке за день превышает прибыль за день при стратегии «покупай-и-держи», система будет иметь положительную эффективность сделки. Например, если система использовалась в течение 250 из 1 000 возможных дней и выиграла 250 пунктов, она делала 1 доллар на акцию в день. Если стратегия «покупай-и-держи» за те же самые 1 000 дней выиграла 250 пунктов, это означает, что она зарабатывала лишь 25 центов на акцию в день, следовательно, эффективность будет равна 0,75 (1,00 минус 0,25), хотя обе системы выиграли одинаковую абсолютную сумму. Дело в том, что система получила ту же прибыль за 25% времени, которое потребовалось для стратегии «покупай-и-держи», значит, ваши деньги были в 75% времени свободны для других сделок. Положительная эффективность сделки не подразумевает, что система была прибыльна, она означает, что система превзошла результаты, получаемые при покупке и держании этой ценной бумаги.

Результаты исследований сигналов

Для реализации исследования сигнала следуйте инструкциям, изложенным выше в разделе «Проведение исследования», но выберите в меню исследование «PS Long Sell Short Sale-5 Day (Signal)».

Модуль исследования сигналов покажет список всех ценных бумаг, выдавших в текущем баре сигнал покупки или продажи.

В отчете исследования сигналов показываются следующие колонки:

• Longs — выводит 1, если достигнуто условие открытия длинной позиции, в противном случае 0.

• Shorts — выводит 1, если достигнуто условие открытия короткой позиции, в противном случае 0.

Если исследование сигналов приносит вам слишком много результатов, добавьте дополнительные фильтры (см. следующий раздел). Выполнение исследования сигналов для LSS дает нам следующие результаты:

Было 12 возможных покупок и две возможности для короткой продажи. Добавим еще один фильтр, чтобы сократить число рассматриваемых акций.

Добавление дополнительного фильтра

Для систем, приносящих слишком большое количество результатов, можно использовать дополнительные фильтры, например, ограничение по цене или объему. Для целей нашего примера, мы хотим торговать только самый крупными и ликвидными акциями. Поэтому мы добавим фильтр, требующий, чтобы средний объем торгов в течение 50-дневного периода составлял по крайней мере пять миллионов акций в день, а цена была выше 5 долл. за акцию.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Синтаксис фильтра

1. По-прежнему должно быть выбрано исследование «PS Long Sell Short Sale-5 day (Signal)». Если оно не выбрано, сделайте это, затем щелкните по кнопке Edit.

2. Выберите закладку фильтров Filter. Текущим фильтром является «ColA or ColB», отсеивающий акции, которые не имеют значения 1 ни в колонке А, ни в колонке B.

3. Добавим условие для объема. На человеческом языке мы сказали бы: «ColA или ColB и большой объем». Беда в том, что MetaStock не знает, хотите ли вы обработать сначала «или» или «и». Чтобы уточнить это, мы сначала возьмем «ColA or ColB» в круглые скобки. Формула должна теперь выглядеть так:

(colA OR colB)

Теперь добавьте к фильтру следующее: « and mov(volume,50,simple) > 50000». Это разбивается следующим образом:

and => это условие должно также быть истинно

mov( => рассчитай скользящую среднюю

volume, => объема

50, => за последние 50 дней

simple) => построй на этом простую скользящую среднюю

> => объем должен быть больше, чем

50000 => 5 миллионов акций (объем передается нашим поставщиком данных Reuters Datalink в сотнях).

Теперь формула должна выглядеть так:

(colA OR colB) AND Mov(VOLUME,50,SIMPLE) > 50000

4. Добавьте фильтр, исключает все акции, стоящие меньше 5 долл. Этот фильтр пишется просто как « and Close > 5».

Теперь формула должна выглядеть так:

(colA OR colB) AND

Mov(VOLUME,50,SIMPLE) > 50000 AND CLOSE > 5

5. Щелкните ОК, чтобы сохранить изменения.

6. Щелкните Explore, чтобы заново прогнать исследование с новыми фильтрами.

На сей раз результаты показывают только два сигнала покупки — General Electric и Bristol Meyers Squibb. Давайте рассмотрим оба эти графика. Щелкните по General Electric, затем нажмите и удерживайте Control и щелкните по Bristol Meyers, чтобы выбрать их одновременно. Затем щелкните Open Chart, чтобы открыть оба графика. Запустите усовершенствованный тестер систем и прогоните тест системы LSS на обоих графиках. Теперь мы можем сравнивать линии капитала и результаты теста системы и принимать решение о том, чем торговать.

Эксперт-Советник

Все 26 высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems включают эксперта, поставляемого с MetaStock бесплатно. Эксперт-Советник автоматизирует вашу систему торговли, применяя правила вашей системы к самым свежим данным каждый раз, когда вы открываете график. Если имел место сигнал, появится предупреждение, а стрелка укажет место сигнала на графике. Более же подробно сигнал описывается в комментарии эксперта.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Диалог Эксперта-Советника

(Картинка): Иконка Эксперта-Советника

Эксперты должны прикрепляться к графику, причем только один эксперт может быть прикреплен к графику одновременно. Когда вы прикрепляете эксперта в первый раз, система применяется ко всем данным на графике. В будущем, когда вы откроете график с прикрепленным экспертом, предупреждения будут генерироваться только для самых последних данных. Сигналы же по-прежнему будут появляться для всех данных.

Функциональные особенности экспертов систем MetaStock Performance Systems включают:

• Символы — сигналы покупки и продажи указываются на графике стрелками.

• Выделение — ценовые бары окрашиваются зеленым для длинных позиций и красным для коротких.

• Предупреждения — появляется окно диалога, уведомляющее вас о сигналах покупки или продажи.

• Комментарий — описание сигналов покупки и продажи.

Прикрепление Эксперта

1. Чтобы прикрепить эксперта к открытому графику, выберите эксперта-советника Expert Advisor в меню инструментов Tools, или щелкните по иконке эксперта-советника на панели инструментов. Если график не открыт, вернитесь на страницу 22, чтобы ознакомиться с информацией об открытии графиков.

Напротив абзаца (картинка): Иконка Эксперта-Советника

2. Выберите эксперта «PS Long Sell Short Sale-5 Day».

3. Щелкните по кнопке прикрепления Attach.

4. Щелкните по кнопке закрытия Close. Теперь Эксперт прикреплен к графику.

Редактирование Эксперта

Что, если вы хотите открывать только длинные позиции, и вам не нужны сигналы, показываемые для коротких позиций? Отредактировать эксперта так, чтобы он показывал только длинные сигналы, совсем несложно.

Напротив абзаца: Справка MetaStock — Создание Эксперта

Напротив абзаца (картинка): Иконка Эксперта-Советника

1. Выберите Эксперта-Советника в меню инструментов Tools, или щелкните по иконке Эксперта-Советника на панели инструментов.

2. Выберите эксперта для «PS Long Sell Short Sale-5 Day».

3. Щелкните кнопкой Edit.

4. Диалог Эксперта-Советника имеет шесть закладок — названий Name, трендов Trends, комментариев Commentary, выделяемых элементов Highlights, символов Symbols и предупреждений Alerts. Мы будем редактировать закладки Highlights, Symbols и Alerts.

5. Выберите закладку Highlights. Отключите опцию «Shorts.»

6. Выберите закладку Symbols. Отключите опции «Enter Short» и «Exit Short.»

7. Выберите закладку Alerts. Отключите опции «Enter Short» и «Exit Short.»

8. Щелкните ОК, чтобы подтвердить внесенные вами изменения.

9. Щелкните Close, чтобы закрыть диалог Эксперта-Советника.

Следующая иллюстрация показывает изменения, произведенные на графике. Теперь, когда мы удалили короткие позиции, вместо направленных вниз стрелок, указывающих на закрытие длинных сделок (и открытие коротких сделок), мы имеем значок выхода.

Просмотр комментария

1. Выберите комментарий эксперта Expert Commentary в меню View.

2. Появится комментарий типа показанного внизу. В нем будут объясняться все сегодняшние сигналы, а также будет содержаться краткое описание системы.

Основные принципы торговли

Торговля — рискованное дело, однако существуют некоторые шаги, которые вы можете предпринять, чтобы увеличить ваши шансы на достижение успеха. Нижеследующее не представляет собой полного описания процесса торговли, а лишь является несколькими советами с тем, чтобы направить вас в правильном направлении.

• Если вы прежде никогда не торговали, позанимайтесь некоторое время учебной торговлей. Пройдите все действия, связанные с торговлей, но вместо размещения фактических ордеров записывайте свои сделки на листке бумаги. Или воспользуйтесь одним из вебсайтов виртуальной торговли, имеющихся в Интернете. Будьте честны в отношении точек входа и выхода! Вы можете удивиться тому, насколько трудно будет придерживаться торговой системы.

• Найдите систему торговли, которая соответствует вашему стилю торговли, вашей переносимости риска и рынкам, на которых вы хотите торговать. Если вы не можете тратить много времени на отслеживание рынка и не любите рисковать, используйте только длинные позиции в системе с небольшим числом сделок. Применяйте близкие стопы и, возможно, проверяйте фундаментальные параметры акции прежде, чем покупать ее. Если вы хотите торговать ежедневно и любите риск, найдите систему, которая генерирует частые сигналы. Ваши позиции могут иметь более сильные колебания, но вы сможете получить большую прибыль.

• Определяйте свои уровни стопов (максимум, который вы готовы потерять) до размещения сделки. Худшее чувство в мире — наблюдать акцию, ушедшую далеко за точку стопа, который вы проигнорировали в пылу битвы.

• Общее тестирование систем показало, что на рынках акций использование одних только длинных позиций, без открытия коротких позиций, в принципе улучшает результаты работы. Это можно объяснить естественной склонностью цен акций к повышению. Есть также другие трудности, связанные с короткой продажей акций — может оказаться непросто заимствовать акции, вы не можете продавать коротко падающую акцию, вы можете быть вынуждены закрыть позицию, даже если вы не хотите этого делать, вы имеете неограниченный риск и ограниченную прибыль, и т.д. Эти факторы должны рассматриваться при принятии решений об открытии коротких позиций.

• Торгуйте только деньгами, которые вы можете позволить себе потерять. Торговля несет в себе достаточно стресса и без добавления напряжения, связанного с торговлей чужими деньгами.

• Рискуйте в любой сделке лишь небольшим процентом вашего торгового счета. Не позволяйте плохой сделке обнулить ваш счет.

• Используйте логический, дисциплинированный подход к торговле (именно для этого предназначены высокопроизводительные системы MetaStock Performance Systems). Не покупайте акции Nike только потому, что вы тратите так много денег на кроссовки своим детям.

• Чем больше вы будете узнавать о торговле, тем лучше.

Отказ от ответственности

Торговля ценными бумагами не является точной наукой. Следует учитывать следующие факторы.

Будущее может быть не похожим на прошлое

Нет никакой гарантии, что будущее поведение цены ценной бумаги будет походить на прошлое поведение ее цены.

Торговле присущ риск

Вы можете потерять часть или все свои деньги. Нет никакой гарантии, что будущие результаты совпадут с результатами усовершенствованного тестера систем.

Комиссионные и проскальзывание

Исследования производительности лишь рассчитывают пункты, выигрываемые системой, но не учитывают комиссионные, проскальзывание, налоги, или другие факторы. Многообещающая система должна быть подтверждена прогонкой теста системы с испытательными настройками, учитывающими вашу конкретную ситуацию.

Положительная эффективность сделки

Положительная эффективность сделки не подразумевает, что система прибыльна, она лишь означает, что она превосходит стратегию «покупай-и-держи».

Отсутствие поддержки со стороны авторов

Большинство этих систем основано на индикаторах, разработанных известными гуру технического анализа, но не они разрабатывали эти системы. Многие системы являются разновидностями систем, продвигаемых этими гуру. Эти системы никоим образом не поддерживаются и не являются принятыми такими авторами. Если автор не упоминается, значит, данная система является оригинальной системой группы анализа систем торговли Trading Systems Analysis Group.

Это не предложение

Ничто в данном руководстве не является предложением или просьбой покупать или продавать любые упомянутые в нем ценные бумаги, они используются лишь для помощи в интерпретации конкретных описываемых методов анализа. Эта информация должна использоваться только теми инвесторами, которые осознают риск, присущий торговле ценными бумагами. Equis International и Trading Systems Analysis Group не несут никакой ответственности за любые убытки, являющиеся результатом использования настоящего продукта или его содержимого.

Глава четвертая — Описание систем MetaStock Performance Systems

Введение

В этом разделе описывается каждая из высокопроизводительных систем MetaStock Performance Systems с целью помочь вам решить, какая система лучше для вас подходит. Каждая система включает краткое описание стратегии системы, описание требований для сигналов, характеристики сделки, позволяющие вам понять, как часто торгуется система, и список материала для дальнейшего чтения.

Пожалуйста, учтите: копирование и распространение формул систем MetaStock Performance Systems является нарушением вашего лицензионного соглашения. Не используйте организатор формул Formula Organizer для экспорта и распространения этих систем.

Описание

В этом разделе содержится краткое описание системы. Обратите внимание, что большинство систем в большей или меньшей степени является разновидностями оригинальных систем, разработанных их авторами. Например, система PS CCI использует уровень +/–200, а не традиционный уровень +/–100, как было предложено ее автором Дональдом Ламбертом. Эти разновидности являются результатом тестирования на исторических данных многих разновидностей стандартных систем.

Сигналы

Показывает условия входа и выхода для коротких и длинных позиций. Не все системы используют короткие позиции. В большинстве случаев сигналы «длинного входа» и «короткого выхода» идентичны, так же как и сигналы «короткого входа» и «длинного выхода». В этом случае система будет участвовать в торгах 100% времени, если вы торгуете и длинными, и короткими позициями. Некоторые системы имеют различные критерии выхода и применяются на рынке только часть времени.

Характеристики сделки

Системы MetaStock Performance Systems тестировались на множестве акций, включая подвижные и малоподвижные, с восходящим трендом и с нисходящим трендом, а также двигающиеся вбок. Результатом этих тестов является частота сделок. При этом подразумевается, что используются и длинные, и короткие позиции, а сделки открываются на закрытии без задержки.

Дополнительная литература

Приводятся ссылки на дополнительные источники, относящиеся к данной системе или автору.

Системы

Адаптивная скользящая средняя (Adaptive Moving Average)

Бычья/медвежья сила 1 (Bull Power Bear Power 1)

Бычья/медвежья сила 2 (Bull Power Bear Power 2*)

Бычья/медвежья сила 3 (Bull Power Bear Power 3)

Индекс товарного канала CCI (Commodity Channel Index)

Предсказующий осциллятор Чанде (Chande Forecast Oscillator*)

Разворот CMO (CMO Reversal)

Прорыв из консолидации (Consolidation Breakout)

Модель Купера 1234 (Cooper 1234 Pattern)

Прогрессия цикла (Cycle Progression)

Индекс динамического моментума 1 (Dynamic Momentum Index 1)

Экспоненциальная скользящая средняя (Exponential Moving Average*)

Фрактальная торговая система 1 (Fractal Trading System 1)

Фрактальная торговая система 2 (Fractal Trading System 2)

Продажа длинной позиции, затем короткая продажа — 5 дней (Long Sell Short Sale — 5 Day*)

График MACD 1 (MACD Histogram 1)

График MACD 2 (MACD Histogram 2)

Перекупленность/перепроданность Майзелса (Meisels Overbought/Oversold*)

Синусовая волна MESA (MESA Sine Wave*)

Система торговли по шаблону 1 (Pattern Trading System 1*)

Процентное пересечение 3% (Percentage Crossover 3%)

Проецирующий осциллятор 1 (Projection Oscillator 1*)

StochRSI

Индекс колебаний (Swing Index*)

Вертикальный горизонтальный фильтр (Vertical Horizontal Filter)

Прорыв волатильности (Чайкин) — Volatility Breakout (Chaikin)*

*Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Адаптивная скользящая средняя

Описание

Адаптивная скользящая средняя (AMA) была разработана Перри Кауфманом. AMA спроектирована так, чтобы можно было регулировать ее чувствительность в зависимости от силы тренда рынка. Боковой рынок с большим количеством шума требует более долгосрочной скользящей средней, чем рынок с сильным трендом. AMA изменяет число периодов скользящей средней в зависимости от силы тренда рынка.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда AMA изменяет направление от падения к повышению.

Напротив абзаца: Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Закрывайте длинную/открывайте короткую позицию, когда AMA изменяет направление от повышения к падению.

Характеристики сделки

Система AMA предлагает сделку примерно раз каждые четыре-шесть дней, что делает ее подходящей для краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

Trading Systems and Methods. (Wiley Trading Advantage Series) John Wiley and Sons, Inc. 1998

Smarter Trading: Improving Performance in Changing Markets. McGraw-Hill. 1995

Бычья/медвежья сила 1

Описание

Системы бычьей/медвежьей силы основаны на концепции бычьей/медвежьей силы, разработанной и представленной Александром Элдером. Бычья сила рассчитывается путем вычитания из максимальной цены 13-периодичной экспоненциальной скользящей средней. Обычно она отображается в виде графика, колеблющегося выше и ниже нулевой линии. Значение выше нулевой линии дает силу быкам. Медвежья сила рассчитывается путем вычитания 13-периодичной экспоненциальной скользящей средней из минимальной цены. Она тоже отображается в виде графика, колеблющегося выше и ниже нулевой линии. Значение ниже нулевой линии дает силу медведям.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

До тех пор, пока индикатор бычьей силы над нулевой линией больше, чем индикатор медвежьей силы под нулевой линией (иными словами, бычья сила больше, чем абсолютное значение силы медведей), поддерживается длинная позиция. Если же сила медведей под нулевой линией больше, чем бычья сила над нулевой линией, то поддерживается короткая позиция.

Характеристики сделки

Система бычьей/медвежьей силы 1 предлагает сделку раз в одну-две недели. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1993

Study Guide for Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1993

Бычья/медвежья сила 2

Описание

Объяснение принципов работы систем бычьей/медвежьей силы см. в Бычья/медвежья сила 1 (страница 47).

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Система бычья/медвежья сила 2 не использует индикатор бычьей/медвежьей силы непосредственно. Вместо этого она обращается к наклону 5-периодичной линии регрессии бычьей силы и медвежьей силы, чтобы определить, которая из них набирает силу. Позиция открывается в зависимости от того, которая из них демонстрирует большую тенденцию к увеличению силы.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда наклон 5-периодичной линии регрессии бычьей силы увеличивается, в то время как тот же наклон медвежьей силы уменьшается.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда наклон 5-периодичной линии регрессии бычьей силы уменьшается, в то время как тот же наклон медвежьей силы увеличивается.

Характеристики сделки

Система бычья/медвежья сила 2 предлагает сделку раз в каждые два-четыре дня, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

См. Бычья/медвежья сила 1

Бычья/медвежья сила 3

Описание

Объяснение принципов работы систем бычьей/медвежьей силы см. в Бычья/медвежья сила 1 (страница 47).

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Система бычья/медвежья сила 3 отслеживает движение линий индикаторов бычьей силы и медвежьей силы по нарастающей и открывает позицию, когда эти линии разворачиваются.

Сигналы

Когда медвежья сила опускается до минимума и затем начинает снова расти, система ждет следующего движения вниз. Если медвежья сила не сможет опуститься так же низко, как в первом колебании, считается, что медведи теряют силу, и открывается длинная позиция. Оба минимума должны находиться ниже нуля, чтобы сигнал входа имел силу.

Когда бычья сила поднимается до пика и затем начинает снова понижаться, система ждет следующего движения вверх. Если бычья сила не сможет подняться так же высоко, как в первом колебании, считается, что быки теряют силу, и открывается короткая (медвежья) позиция. Оба пика должны находиться выше нуля, чтобы сигнал входа имел силу.

Характеристики сделки

Система бычьей/медвежьей силы 3 предлагает сделку раз в две-четырем недели. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

См. Бычья/медвежья сила 1

CCI (индекс товарного канала)

Описание

Индекс товарного канала (CCI) был разработан Дональдом Ламбертом. Несмотря на свое название, этот индикатор подходит и для акций, и для товарных фьючерсов. М-р Ламберт предлагает использовать CCI как индикатор перекупленности/перепроданности, где +100 является перекупленностью, а –100 является перепроданностью.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Система, поставляемая с MetaStock, основана на дальнейших исследованиях, определивших, что +/–200 дает более ярко выраженный сигнал разворота и поэтому ближе к идеалу.

Хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам стереть всю накопленную прибыль.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда 14-периодичный CCI падает ниже –200. Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда 14-периодичный CCI повышается более +200.

Характеристики сделки

Система CCI предлагает сделку раз в десять-двадцать недель. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

Futures magazine, October 1980

Предсказующий осциллятор Чанде

Описание

Предсказующий осциллятор (Forecast Oscillator, FO) был разработан Тушаром Чанде (Tushar Chande) и рассчитывается путем вычитания цены закрытия из индикатора линейной регрессии, а затем выведения результата в виде процента. М-р Чанде рекомендует использовать пересечение 3-периодичной скользящей средней FO как сигнал о том, что тренд в направлении движения осциллятора может быть неизбежен. Предсказующий осциллятор должен быть положителен для покупки и отрицателен для продажи, чтобы предотвратить слишком позднее вхождение.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда 14-периодичный предсказующий осциллятор пересекает и уходит выше своей 3-периодичной скользящей средней и находится на положительной территории.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда 14-периодичный предсказующий осциллятор пересекает и уходит ниже своей 3-периодичной скользящей средней и находится на отрицательной территории.

Характеристики сделки

Система FO предлагает сделку примерно раз в три недели. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

The New Technical Trader: Boost Your Profit by Plugging Into the Latest Indicators (With Stanley Kroll). (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1994

Beyond Technical Analysis: How to Develop and Implement a Winning Trading System. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1997

Разворот CMO

Описание

Осциллятор моментума Чанде (CMO) был разработан Тушаром Чанде как автономный индикатор моментума. Что касается системы разворота CMO, то для открытия длинной позиции она ждет, пока CMO не развернется вверх после нисходящего моментума. Как только CMO разворачивается, длинная позиция закрывается, а короткая позиция открывается. Это размещает отрасли в направлении моментума ценной бумаги (кроме первого дня разворота CMO).

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда текущий 13-периодичный CMO находится выше предыдущего CMO, а предыдущий CMO — ниже предшествующего ему бара (то есть CMO сформировал основание и развернулся вверх).

Закрывайте длинную/открывайте короткую позицию, когда текущий 13-периодичный CMO находится ниже предыдущего CMO, а предыдущий CMO — выше предшествующего ему бара (то есть, CMO сформировал вершину и развернулся вниз).

Характеристики сделки

Система CMO предлагает сделку примерно раз в три дня, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

См. Предсказующий осциллятор Чанде.

Прорыв из консолидации

Описание

Система прорыва из консолидации использует ленты Боллинджера Джона Боллинджера и индикатор усредненного истинного диапазона (Average True Range) Уэллеса Уайлдера. Однако эта система никак не связана с методами любого из двух авторов. Система отслеживает сужения ленты Боллинджера, указывающие на уменьшение волатильности, а затем прорыв ленты, чтобы подать сигнал покупки или продажи.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

Прорыв из консолидации имеет сигнал из двух частей.

Сначала ширина ленты Боллинджера должна ужаться вокруг цен до такой степени, когда расстояние между верхней и нижней линиями станет меньше 1ѕ величины 1-периодичного усредненного истинного диапазона.

После сжатия ленты:

Открывайте длинную позицию, если цена прорывается выше верхней линии ленты Боллинджера.

Открывайте короткую позицию, если цена прорывается ниже нижней линии ленты Боллиндж.

Выходите из длинной позиции, когда цена пересекает и уходит ниже 20-периодичной простой скользящей средней.

Выходите из короткой позиции, когда цена пересекает и уходит выше 20-периодичной простой скользящей средней.

Характеристики сделки

Система прорыва из консолидации предлагает сделку примерно раз в четыре-шесть недель. Как правило, сделки длятся от двух до четырех недель. Так как сигналы выхода отличаются от сигналов входа, система работает на рынке в течение приблизительно 30%–40% времени.

Дополнительная литература

Technical Analysis of Stocks & Commodities magazine, February 1992

Модель Купера 1234

Описание

Система «Модель Купера 1234» основана на торговой системе Джеффа Купера 1-2-3-4. Она устанавливает наличие тренда и затем ждет отхода так, чтобы можно было открыть позицию в направлении продолжения тренда. Хотя общая схема здесь примерно такая же, как у 1-2-3-4, эта система отличается тем, что вход осуществляется немедленно (поскольку тренд уже был идентифицирован). Кроме того, для нее разработан плавающий стоп (для длинных позиций) — когда цена уходит ниже минимума предыдущего дня (при условии, что позиция движется в пользу сделки). При работе с короткими позициями все делается наоборот.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков, если сделка вдруг пойдет против вас. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам стереть всю накопленную прибыль.

Сигналы

Полное описание сигналов вы можете найти в книге м-ра Купера.

Характеристики сделки

Система «Купер 1234» предлагает сделку примерно каждые десять-двадцать недель. Большинство сделок длится приблизительно одну или две недели. Система используется для торговле менее 10% времени, поэтому наиболее подобающей стратегией было бы применять ее к корзине акций.

Дополнительная литература

Hit and Run Trading: The Short-Term Stock Traders’ Bible. M. Gordon Publishing Group. 1996

Hit and Run Trading II: Capturing Explosive Short-Term Moves in Stocks. M. Gordon Publishing Group. 1998

Hit and Run Lessons: Mastering the Trading Strategies. M. Gordon Publishing Group. 1999

The 5-Day Momentum Method. M. Gordon Publishing Group. 1999

Прогрессия цикла

Описание

Система прогрессии цикла предназначена для предвосхищения краткосрочных колебаний в движении цены. Система определяет момент, когда за последний 5-дневный период дней с закрытием вниз оказывается больше, чем дней с закрытием вверх, и тогда открывает длинную позицию. Когда условия меняются на противоположные, она закрывает длинную и открывает короткую позицию.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Эта система предназначена для захвата очень краткосрочных циклов и должна использоваться с осторожностью. Хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам уничтожить всю накопленную прибыль.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда в течение последних пяти дней число дней с закрытием вверх превышает число дней с закрытием вниз.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда в течение последних пяти дней число дней с закрытием вниз превышает число дней с закрытием вверх.

Характеристики сделки

Система прогрессии цикла предлагает сделку примерно раз в четыре-шесть дней, что делает ее подходящей для краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Индекс динамического моментума 1

Описание

Индекс динамического моментума (DMI) является по сути RSI, по мере необходимости автоматически регулирующим длину своего периода времени. DMI разработали Тушар Чанде и Стэнли Кролл.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

Открывайте длинную позицию, когда DMI опускается ниже 30. Однако для выхода применяется подход иной, чем типичное превышение уровня 70 с последующим уходом ниже. Позиция закрывается, если в любой момент сделки цена опускается ниже 5-периодичной простой скользящей средней (действующей как плавающий стоп). Проблема здесь, однако, заключается в том, что когда подается сигнал для входа, цена, как правило, уже находится ниже 5-периодичной простой скользящей средней, поэтому необходимы защитные меры, чтобы выйти из позиции прежде, чем смогут нарасти чрезмерные убытки, однако при этом надо дать достаточно времени для подъема выше скользящей средней, чтобы подготовить потенциальный сигнал выхода. Это достигается путем проверки цены. Если позиция оказывается убыточной третий день подряд, из нее выходят.

Для коротких позиций ситуация должна быть наоборот.

Характеристики сделки

Система DMI предлагает сделку примерно раз в три-пять недель. Сделки, как правило, длятся от одной до двух недель. Система работает на рынке 30%-40% времени.

Дополнительная литература

The New Technical Trader: Boost Your Profit by Plugging Into the Latest Indicators. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1994

Beyond Technical Analysis: How to Develop and Implement a Winning Trading System. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1997

The Business One Irwin Guide to the Futures Markets. Irwin Professional Publishing. 1992

The Professional Commodity Trader. Traders Press. 1995

Экспоненциальная скользящая средняя

Описание

Система экспоненциальной скользящей средней (EMA) чрезвычайно быстро следует за направлением цены. Вместо того, чтобы пытаться определять пересечение единственной скользящей средней оптимальной длины, она просто ждет, когда 2-периодичная экспоненциальная скользящая средняя начинает двигаться вверх или вниз. Если 2-периодичная EMA больше, чем вчерашняя 2-периодичная EMA, система открывает длинную позицию. Если 2-периодичная EMA меньше, чем вчерашняя 2-периодичная EMA, система открывает короткую позицию.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

При работе с такими подвижными системами полезно использовать защитные стопы. У этой конкретной системы помочь предотвратить ненужные убытки может использование в качестве точки стопа минимума предыдущего дня (или, при короткой позиции, максимума предыдущего дня).

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда текущая 2-периодичная EMA больше предыдущей 2-периодичной EMA.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда текущая 2-периодичная EMA меньше предыдущей 2-периодичной EMA.

Характеристики сделки

Система EMA предлагает сделку примерно раз в два-четыре дня, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Фрактальные торговые системы 1 и 2

Описание

Хотя в торговле ценными бумагами существует множество определений «фрактальности», определение, используемое в этих системах, является младшей версией типа, определенного Биллом Вилльямсом, Ph. D., и его методов торговли на основе хаоса. По Биллу Вилльямсу, «восходящий фрактал» определяется как центральный бар, окруженный двумя более низкими максимумами. «Нисходящий фрактал» представляет собой нечто противоположное, где центральный бар имеет по бокам два более высоких минимума.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Обе эти системы основаны на очень небольшой доле полной системы торговли Билла Уильямса.

Сигналы

Фрактальная система 1 открывает длинную позицию, когда цена уходит выше самого последнего восходящего фрактала. Когда цена опускается ниже самого последнего нисходящего фрактала, осуществляется выход из позиции и открытие короткой позиции.

Фрактальная система 2 идентична 1 за исключением того, что вместо того, чтобы разворачивать позицию после того, как цена уходит ниже самого последнего нисходящего фрактала, она закрывает позицию вслед за пересечением минимума второго после самого последнего нисходящего фрактала. Во фрактальной системе 2 короткие позиции не применяются.

Характеристики сделки

Фрактальная система 1 предлагает сделку примерно раз в две-четыре недели; фрактальная система 2 предлагает сделку примерно раз в шесть-десять недель. Фрактальная система 1 всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции. Так как фрактальная система 2 не использует короткие позиции, она находится в позиции 50–70% времени.

Дополнительная литература

Trading Chaos: Applying Expert Techniques to Maximize Your Profits. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1995

New Trading Dimensions: How to Profit from Chaos in Stocks, Bonds, and Commodities. (Wiley Trading Advantage) John Wiley and Sons, Inc. 1998

Продажа длинной позиции, затем короткая продажа — 5 дней

Описание

Индикатор ‘длинная позиция’, ‘продажа’, ‘короткая продажа’ (‘Long’,’Sell’,’Short Sale’, LSS) был разработан Джорджем Энджеллом. Он был задуман как 3-периодичный индикатор только для целей внутридневной торговли, но здесь используется как 5-периодичный индикатор, подходящий для целей торговли по ценам конца дня (почти конца дня). Здесь он используется как индикатор перекупленности/перепроданности. Когда индикатор LSS перемещается ниже 0,3, это рассматривается как перепроданность. Когда он перемещается выше 0,7, это рассматривается как перекупленность. В принципе, этот индикатор (в зависимости от того, в каком режиме он находится в любое данное время) может быть ведущим или отстающим индикатором относительно стохастика того же самого периода, и при желании может использоваться с той же торговой техникой.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Эта система требует точных цен открытия.

Хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков, если сделка вдруг пойдет против вас. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам стереть всю накопленную прибыль.

Сигналы

Пожалуйста, обратитесь за описанием этого индикатора к книгам м-ра Энджелла.

Характеристики сделки

Система «Продажа длинной позиции, затем короткая продажа» предлагает сделку примерно раз в три недели. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

Sure-Thing Options Trading: A Money-Making Guide to the New Listed Stock and Commodity Options Markets. New American Library Trade. 1984

Winning in the Futures Markets: A Money-Making Guide to Trading, Hedging and Speculating. Probus Publishing Co. 1990

How to Triple Your Money Every Year With Stock Index Futures. Windsor Books. 1984

Real Time Proven Commodity Spreads: The 20 Most Consistently Profitable Low-Risk Trades. 1985

Графики MACD 1 и 2

Описание

Индикатор «график MACD» был популяризован Александром Элдером. Эта система использует график так же, как принято использовать обычную MACD; она ищет расхождения между индикатором и ценой. График MACD рассчитывается путем вычитания 9-периодичной экспоненциальной скользящей средней MACD из самой MACD. Затем определяется отклонение цены от этого индикатора, и сделка открывается в направлении движения индикатора с надеждой, что вскоре за ним последует и цена.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Хотя она и представлена здесь как полная система и, как таковая, вполне функциональна, она прежде всего предназначена служить методом входа. При использовании этой системы следует подумать также о какой-то предпочитаемой вами стратегии стоп-лосса и выхода.

Сигналы

График MACD 1:

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда график MACD показывает положительное отклонение от цен (иными словами, график делает новые максимумы, в то время как цены не могут сделать новые максимумы).

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда график MACD показывает отрицательное отклонение от цен (иными словами, график делает новые минимумы, в то время как цены не могут сделать новые минимумы).

График MACD 2:

Сигнал открытия длинной/открытия короткой позиции такой же, как для графика MACD 1. Длинная позиция закрывается, когда график MACD поворачивает вниз. Короткая позиция закрывается, когда график MACD поворачивает вверх.

Характеристики сделки

Системы графиков MACD 1 и 2 предлагают сделки примерно каждые десять-двадцать недель. Система график MACD 1 всегда участвует в торговле, если вы торгуете и длинными, и короткими позициями. Система график MACD 2 участвует в торговле 20%-30% времени.

Дополнительная литература

Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1993

Study Guide for Trading for a Living: Psychology, Trading Tactics, Money Management. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1993

Перекупленность/перепроданность Майзелса

Описание

Рон Майзелс разработал индикатор Майзелса как индикатор перекупленности/перепроданности, который перемещается между +10 и –10 и основан на том, закрывается ли рынок выше или ниже предыдущего день торгов в течение последних 10 дней. Здесь применяется оригинальная концепция входа, в которой длинная позиция открывается тогда, когда индикатор достигает –6 (перепроданность), а короткая позиция — когда индикатор достигает +6 (перекупленность). В данном случае был добавлен выход, если индикатор достигает нулевого уровня, двигаясь в любом направлении. Это дает очень хороший краткосрочный подход к торговле.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Система перекупленности/перепроданности Майзелса будет работать лучше всего с циклическими, а не трендовыми ценными бумагами.

Как и у всех индикаторов и систем перекупленности/перепроданности, хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков, если сделка вдруг пойдет против вас. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам стереть всю накопленную прибыль.

Сигналы

Открывайте длинную позицию, когда индикатор Майзелса падает до уровня или ниже –6 (это значение указывает, что шесть из последних 10 периодов торговли показали снижение цены).

Закрывайте длинную позицию, когда индикатор Майзелса повышается до уровня или выше 0.

Открывайте короткую позицию, когда индикатор Майзелса повышается до уровня или выше +6.

Закрывайте короткую позицию, когда индикатор Майзелса падает до уровня или ниже 0.

Характеристики сделки

Система перекупленности/перепроданности Майзелса предлагает сделку примерно раз в десять-пятнадцать недель. Сделка обычно длится от одной до четырех недель. Система находится в торговле 10%-20% времени.

Синусовая волна MESA

Описание

Индикатор «Синусовая волна MESA» был разработан Джоном Эхлерсом. Сам индикатор предназначен для определения того, находится ли ценная бумага в цикличном или трендовом состоянии. Однако короткая структура времени, используемая в этой системе, не позволяет по-настоящему провести это различие. Вместо этого система пытается идентифицировать и использовать чрезвычайно краткосрочное циклическое поведение. Поскольку используемый период очень короток, синусовая волна MESA почти превращена в бинарный индикатор из-за очень резкой чувствительности к изменению направления. Сделки с этой системой могут запросто появляться ежедневно.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда 2-периодичный индикатор MESA Lead Sine меньше, чем 2-периодичный индикатор MESA Sine Wave.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда 2-периодичный индикатор MESA Lead Sine больше, чем 2-периодичный индикатор MESA Sine Wave.

Характеристики сделки

Система синусовой волны MESA предлагает сделку примерно раз в три дням, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

Technical Analysis of Stocks & Commodities magazine, November 1996 MESA and Trading Market Cycles. John Wiley and Sons, Inc. 1992

Система торговли по шаблону 1

Описание

Система торговли по шаблону 1 предназначена для использования с акциями и фондовыми индексами, поскольку она полагается на демонстрируемую акциями присущую им тенденцию к повышению. Система следует философии, что ЛЮБОЕ движение вверх становится сигналом входа, а любое движение вниз после начала подтвержденного восходящего тренда (два или более дней восходящего движения) становится правомерным сигналом выхода. Будучи очень быстрой системой, она может также быть чрезвычайно прибыльной. Поскольку восходящий уклон уже учтен, система не использует короткие позиции.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков, если сделка вдруг пойдет против вас. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам стереть всю накопленную прибыль.

Сигналы

Открывайте длинную позицию после двух восходящих баров подряд.

Закрывайте длинную позицию на первом нисходящем баре после, по крайней мере, двух последовательных восходящих баров.

Характеристики сделки

Система торговли по шаблону 1 предлагает сделку примерно раз в две недели. Сделки обычно длятся одну-две недели. Так как система не использует короткие позиции, система находится в торговле приблизительно 60%-70% времени.

Процентное пересечение 3%

Описание

Система процентного пересечения открывает сделку после того, как ценная бумага повысится на 3%, а выходит из сделки после того, как ценная бумага понизится на 3%. Таким образом, это индикатор, следующий за трендом. Использование процента позволяет индикатору быть привязанным к цене индивидуальной ценной бумаги. Минусом здесь является то, что если цена переходит в циклическое движение, система будет иметь чрезмерное количество убыточных сделок на экстремумах колебаний.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда ценная бумага повышается на 3%.

Напротив абзаца: Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда ценная бумага понижается на 3%.

Характеристики сделки

Система 3% процентного пересечения предлагает сделку примерно раз в три-шесть дней (более часто для более подвижных акций, менее часто для стабильных акций). Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Проецирующий осциллятор 1

Описание

Проецирующий осциллятор в принципе является стохастиком с поправкой на наклон. Он разработан Мелом Виднером, Ph. D. Это индикатор, идентифицирующий свою позицию относительно проецирующих лент (Projection Bands). В этой системе, в отличие от торговли по осциллятору относительно позиции 20/80, как это делается с обычным стохастическим осциллятором, торговля ведется по краткосрочному сглаженному проецирующему осциллятору относительно собственной еще более краткосрочной скользящей средней.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда 8/3-периодичный проецирующий осциллятор уходит выше собственной 3-периодичной скользящей средней.

Закрывайте длинную/открывайте короткую позицию, когда 8/3-периодичный проецирующий осциллятор уходит ниже собственной 3-периодичной скользящей средней.

Характеристики сделки

Система «Проецирующий осциллятор 1» предлагает сделку примерно раз в два-четыре дня, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

Technical Analysis of Stocks and Commodities magazine, July 1995

StochRSI

Описание

Индикатор StochRSI разработали Тушар Чанде и Стэнли Кролл. Одной из проблем, связанных с использованием RSI как индикатора перекупленности/перепроданности, является то, что из-за встроенного сглаживания может пройти много времени прежде, чем будет достигнут экстремум. В результате он пропускает многие важные торговые сигналы. Применение стохастического процесса к RSI приводит к тому, что экстремум должен будет достигаться в пределах ограниченного времени (предпочтительно, когда присутствует достоверный сигнал торговли). Как и стохастический осциллятор, система торгуется вокруг экстремумов 20 и 80.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Эта система имеет настраиваемый индикатор.

Как и у всех индикаторов и систем перекупленности/перепроданности, хотя эта система очень хороша при получении прибыли в большинстве сделок, в ней не предусмотрен никакой механизм защиты от убытков, если сделка вдруг пойдет против вас. Следует использовать стоп-ордера, чтобы не дать немногим неудачным сделкам стереть всю накопленную прибыль.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда StochRSI уходит ниже 20.

Открывайте короткую/закрывайте длинную позицию, когда StochRSI уходит выше 80.

Характеристики сделки

Система StochRSI предлагает сделку примерно раз в две-четыре недели. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

The New Technical Trader: Boost Your Profit by Plugging Into the Latest Indicators. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1994

Beyond Technical Analysis: How to Develop and Implement a Winning Trading System. (Wiley Finance Editions) John Wiley and Sons, Inc. 1997

The Business One Irwin Guide to the Futures Markets. Irwin Professional Publishing. 1992

The Professional Commodity Trader. Traders Press. 1995

Индекс колебаний

Описание

Индекс колебаний был создан Уэллесом Уайлдером для идентификации истинной цены ценной бумаги путем оценки цен открытия/максимума/минимума/закрытия текущего бара, а также информации предыдущего бара. Затем система выводит это отношение в виде значения выше или ниже нулевой линии. Поскольку она ищет изменения в направлении движения цены (перебирая бар за баром), она торгуется с философией, очень подобной системе торговли по шаблону 1, но гораздо более часто. Она также позволяет использовать короткие позиции.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Сигналы

Открывайте длинную/закрывайте короткую позицию, когда 3-дневный индекс колебаний находится выше 0. Закрывайте длинную/открывайте короткую позицию, когда 3-дневный индекс колебаний находится ниже 0.

Характеристики сделки

Система индекса колебаний предлагает сделку примерно раз в три дням, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система всегда участвует в торговле, если вы используете и длинные, и короткие позиции.

Дополнительная литература

New Concepts in Technical Trading Systems. Trend Research. 1978

The Adam Theory of Markets or What Matters Is Profit. Trend Research. 1987

Вертикальный горизонтальный фильтр

Описание

Вертикальный горизонтальный фильтр (VHF) был разработан Адамом Уайтом. Он подобен коэффициенту соответствия между доходностью ценной бумаги и рынка в целом (r-squared) и индикатору ADX Уэллеса Уайлдера в том, что идентифицирует трендовое/нетрендовое поведение за исключением того, что он совсем не такой чувствительный, как r-squared (что сокращает число убыточных сделок на колебаниях) и гораздо более чуток, чем ADX (что увеличивает шанс войти в начале тренда). Идентифицировав трендовый статус, VHF старается определить, в каком направлении идет тренд, изучая наклон линейной регрессии с теми же периодами, что у VHF, а затем открывает соответствующую позицию. Выход осуществляется, когда прекращается тренд.

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы имеется в дополнительном пакете MetaStock Performance Systems Plus.

Сигналы

Открывайте длинную позицию, когда 21-периодичный VHF уходит выше 0,3 и наклон 21-периодичной линейной регрессии положителен.

Закрывайте длинную позицию, когда VHF уходит ниже 0,7 или наклон отрицателен.

Открывайте короткую позицию, когда VHF уходит выше 0,3 и наклон отрицателен.

Закрывайте короткую позицию, когда VHF уходит ниже 0,7 или наклон положителен.

Характеристики сделки

Система VHF предлагает сделку примерно раз в один-три месяца. Сделки, как правило, закрываются приблизительно через две-четыре недели. Система находится в торговле приблизительно 50%-60% времени.

Дополнительная литература

Futures magazine, August 1991

Прорыв волатильности (Чайкин)

Описание

Система прорыва волатильности использует индикатор волатильности, созданный Марком Чайкиным для определения чрезвычайно коротких периодов увеличения волатильности. Как правило, сделки по этой системе держатся лишь в течение одного-двух дней. Система отслеживает увеличение волатильности ценной бумаги и затем открывает сделку в направлении движения цены. Выход из позиции осуществляется или когда цены начинают двигаться в противоположном направлении, или когда волатильность уменьшается (предупреждая о потенциальном изменении направления).

Напротив абзаца: Исследование производительности этой системы поставляется с MetaStock бесплатно.

Сигналы

Открывайте длинную позицию, когда соотношение 10 периодов/скорости изменения 10 периодов индикатора волатильности Чайкина увеличивается, и цена повышается.

Закрывайте длинную позицию, когда волатильность уменьшается, а цена движется вниз.

Открывайте короткую позицию, когда волатильность увеличивается, а цена движется вниз.

Закрывайте короткую позицию, когда волатильность уменьшается, а цена повышается.

Характеристики сделки

Система прорыва волатильности предлагает сделку примерно раз в два-четыре дня, что делает ее подходящей для чрезвычайно краткосрочных трейдеров. Система находится в торговле приблизительно половину времени.

ЖУРНАЛ ДЛЯ ТРЕЙДЕРОВ
BULLBEAR.RU

Чтобы установить MetaStock, пользователю следует совершать стандартные действия, которые он выполняет во время установки практически любых программ, работающих в среде Windows.

А именно нужно вставить в дисковод фирменный диск MetaStock, затем ответить «да» на вопрос о лицензионных предупреждениях и безопасности, ввести имя, фамилию, а также серийный номер продукта. Советую заполнять графы «Имя» (Name), «Фамилия» (Company) латинскими символами. В следующем окне выберите папку, куда затем установится программа, данное значение рекомендуем оставить по умолчанию. Далее следует выбор типа установки программы (надпись Setup type). Нужно выбрать стандартную установку (Standard). На возникший вопрос о получении данных в режиме real time выбираем вариант eSignal.

Видео уроки по MetaStock

Видео уроки по Quik Интерфейс, основные возможности, часть 1

 Работа с историческими данными, экспорт данных, часть 2

Создание, редактирование, экспорт и импорт индикаторов, часть 3

Создание торговых стратегий -советников, часть 4

Тестирование торговой стратегии, часть 5

Оптимизация торговых стратегий, часть 6

Оптимизация торговых стратегий, часть 7

 Экспорт данных из Quik в MetaStock

Затем начнется процесс копирования файлов на ваш компьютер. В случае, если на вашем ПК эта программа уже присутствовала ранее, установщик ее обновит, добавит при обновлении новые индикаторы, а также сохранит созданные ранее. Когда вы завершите копирование, возникнет вопрос запуска с помощью MetaStock службы File Server. Существует два варианта запуска File Server: во время запуска ПК или же при запуске программы. Если вы новичок, рекомендуем использовать службу File Server только при запуске программы.

Данная служба представляет собой дополнительное приложение к MetaStock, отвечающее за функцию real-time (иными словами, обновления данных в формате реального времени). При начальном этапе знакомства с программой эта функция вам не понадобится. Если вы все сделали правильно, установщик попросит перезагрузить ПК.

После процесса перезагрузки MetaStock будет установлен.

Когда вы хотите установить MetaStock версии 8 и старше, необходимо иметь 6 версию Internet Explorer, чтобы при работе с MetaStock не возникли возможные проблемы.

Процесс обновление исторических ценовых данных

Периодически обновляйте (раз в день) исторические данные для работы со свежей информацией.

Чтобы закачать данные из Интернета, зайдите в раздел сайта «Финам» по ссылке: http://www.finam.ru/analysis/MetaStock/default.asp

Для сохранения файлов на ПК кликните левым кликом мыши на крестик, который находится напротив надписи «ММВБ».

После этого сохраните файл в каталог C:MetaStock Data

Затем разархивируйте файл в каталог micex, для этого нажмите на файле с названием micex.zip правой кнопкой мыши и выберите «Извлечь в micex/».

При возникновении окна «Подтверждение замены файлов» нажмите «Да для всех».

Процесс запуска программы MetaStock

Для этого нужно открыть меню «Пуск», затем перейти в «Программы», Equis International, после чего выбрать MetaStock Professional Offline Mode.

Процесс открытия графика

Во время нахождения в программе MetaStock следует нажать File, Open, после чего появится диалог открытия файла.  

Далее нужно зайти в каталог C:MetaStock Datamicex Прокрутите в каталоге список вниз и найдите необходимый инструмент, выделите его, нажмите Open.

Основные правила работы с графиком

Графики разделены по умолчанию на две части. Большая часть обозначает ценовой график ценной бумаги, меньшая же часть показывает объем.

Что представляет собой ценовой график? Это линия на графике, которую формирует информация о стоимости ценной бумаги. Вы можете менять множество аспектов отображения ценового графика, в том числе стиль (бар, свеча, линия и т. д.), толщину и цвет линий.

Откройте график в MetaStock и кликните по Format, Prices. После этого появится диалог свойств ценных бумаг Properties. Либо можно щелкнуть на ценовом графике правой кнопкой мыши и выбрать «Properties» (что означает название ценной бумаги). В появившемся окне также можно изменить стиль (свечи, бары, линия), толщину и цвет.

Когда вам потребуется увидеть небольшую часть графика ближе, воспользуйтесь в правом нижнем углу графика кнопками Zoom in/Zoom out.

Разберемся, что такое линии. Они представляют собой шаблоны и линии на графике, которые вы чертите для облегчения идентификации моделей и интерпретации движения цены либо индикатора. Самым простым примером является трендовая линия, которую можно использовать для идентификации уровня сопротивления ценной бумаги.

В левой части экрана вы обнаружите вертикальный ряд кнопок. Нужно щелкнуть по кнопке, на которой изображена линия, находящаяся под углом в 45 градусов.

Выберите подходящую вершину, нажмите и удерживайте левую кнопку мыши, потом доведите до второй вершины и отпустите левую кнопку, чтобы получить в результате линию сопротивления.

На открытом графике щелкните по Indicator Quicklist (который находится на самом верху экрана, в центре).

У вас появится список, в котором, используя полосу прокрутки, нужно найти Индекс относительной силы (по-английски RelativeStrengthIndex). Когда вы над списком задержите курсор, он превратится из стрелки в руку. Найдите необходимый индикатор, щелкните на нем и удерживайте левую кнопку мыши. Вы увидите, что рука сожмется, как будто она что-то схватила. Продолжайте удерживать левую кнопку мыши, выведя курсор из списка, кончик курсора затем поместите наверху графика над областью заголовка (там, где видно наименование ценной бумаги). После этого отпустите кнопку мыши. На экране появится диалог с настройками индекса отно¬сительный силы. Вам необходимо щелкнуть ОК. В результате прямо над графиком появится индикатор.

Популярные индикаторы

Индикатор расчитывающий изменение цены в %

ПРИМЕР
Изменение в 1%
r:= 1/100; { 1% } 
X := If((C > PREV * (1 + r)) OR (C < PREV / (1 + r)), C, PREV);
x

Индикатор расчета прибыли/убытков в %

Com:=0.05; {комиссия}
Enter.trade:= Cross(C , SAR(0.02 ,0.2 )); { условия входа в рынок}
Close.trade:= Cross( SAR(0.02 ,0.2 ),C); { условия выхода из рынка}

EnCl:=HighestBars(Close.trade) >=HighestBars(Enter.trade); 
First:= If(EnCl=1 AND Ref(EnCl,-1)=0,1,0); 
Next:= If(EnCl=1 AND Ref(EnCl,-1)=1,1,0); 
Last:= If(EnCl=0 AND Ref(EnCl,-1)=1,1,0); 
If(first=1, -Com,0)+ If(next=1,100*(C*(100-com)/100 
-ValueWhen(1,first=1,C))/ValueWhen(1, first=1,C),0)+ If(last=1, 100*(C*(100-Com)/100-ValueWhen(1, 
first=1,C*(100+com)/100))/ValueWhen(1, first=1,C*(100+com)/100),0)

Кривая дохода

Com:=0.05; {комиссия}
Enter.trade:= Cross(C , SAR(0.02 ,0.2 )); { условия входа в рынок}
Close.trade:= Cross( SAR(0.02 ,0.2 ),C); { условия выхода из рынка}
EnCl:=HighestBars(Close.trade) >=HighestBars(Enter.trade);
First:= If(EnCl=1 AND Ref(EnCl,-1)=0,1,0);
Next:= If(EnCl=1 AND Ref(EnCl,-1)=1,1,0);
Last:= If(EnCl=0 AND Ref(EnCl,-1)=1,1,0);
procent.trades:=If(first=1, -Com,0)+ 
If(next=1,100*(C*(100-com)/100 -ValueWhen(1,first=1,C))/ValueWhen(1, 
first=1,C),0)+ If(last=1, 100*(C*(100-Com)/100-ValueWhen(1, 
first=1,C*(100+com)/100))/ValueWhen(1, first=1,C*(100+com)/100),0);
bayex:= If(EnCl= 1,1,-1);
ClT:= bayex =-1;
d:= If( procent.trades =0,PREVIOUS,
If(ClT,PREVIOUS+ procent.trades ,PREVIOUS));
r:=If(Cross( 0,bayex ),1,0);
y:=If(d=0 , procent.trades , procent.trades + d );
Profitlong:=If( r =1 , d , y );
(If( r =1 , d , y ) );

Индикатор кривой дохода с учетом закрытой сделки

Com:=0.05; {комиссия}
Enter.trade:= Cross(C , SAR(0.02 ,0.2 )); { условия входа в рынок}
Close.trade:= Cross( SAR(0.02 ,0.2 ),C); { условия выхода из рынка}
EnCl:=HighestBars(Close.trade) >=HighestBars(Enter.trade);
First:= If(EnCl=1 AND Ref(EnCl,-1)=0,1,0);
Next:= If(EnCl=1 AND Ref(EnCl,-1)=1,1,0);
Last:= If(EnCl=0 AND Ref(EnCl,-1)=1,1,0);
procent.trades:=If(first=1, -Com,0)+ 
If(next=1,100*(C*(100-com)/100 -ValueWhen(1,first=1,C))/ValueWhen(1, 
first=1,C),0)+ If(last=1, 100*(C*(100-Com)/100-ValueWhen(1, 
first=1,C*(100+com)/100))/ValueWhen(1, first=1,C*(100+com)/100),0);
bayex:= If(EnCl= 1,1,-1);
ProfitHH:= If(( procent.trades =0),PREVIOUS,
If(Close.Trade,PREVIOUS+( procent.trades ),PREVIOUS));
ProfitHH

  Семь видео уроков по базовым функциям и по созданию механических торговых систем на примере MetaStock 8.0
 

---

Видео 1. Обзор возможностей программы

---

Видео 2. Работа с архивами цен и источниками биржевых данных

---

Видео 3. Создание индикаторов технического анализа

---

Видео 4. Создание торговых стратегий

---

Видео 5. Тестирование торговой стратегии на исторических данных

---

Видео 6. Оптимизация торговой стратегии

---

Видео 7. Признаки и опасности переоптимизации торговых стратегий.

---

 
Примеры стратегий для программы MetaStock можно скачать в разделе «Торговые роботы» — «Роботы бесплатно»

---

MetaStock — это программное обеспечение для онлайн-анализа с данными, предоставляемыми DataLink, которое было создано, чтобы помочь трейдерам принимать более информированные торговые решения с помощью своих мощных инструментов и расширенных возможностей построения графиков для торговли акциями, опционами, фьючерсами, товарами, валютой, продуктами с фиксированным доходом и индексами.

Оснащено запатентованными инструментами сканирования и анализа, которые помогут принимать сложные торговые решения, которые вы можете протестировать и сравнить с их мощным программным обеспечением для обратного тестирования, прежде чем рисковать реальным капиталом.

Интерфейс программы прост в использовании, с множеством функций настройки, основанных на ваших личных предпочтениях, и богатой графикой, легкой для восприятия. Служба поддержки клиентов очень дружелюбна, с быстрым временем ответа и подробными объяснениями.

Преимущества и недостатки MetaStock

Плюсы

• Большой выбор автоматических «советников»
• Отличное глубокое бэктестирование
• Уникальный прогноз цен
• Большая библиотека дополнительных профессиональных стратегий
• Отличный выбор графиков, индикаторов и новостей в реальном времени
• Надстройка Refinitiv и Bloomberg Terminals
• Отличная поддержка клиентов и образовательные вебинары
• Работает онлайн и офлайн

Минусы

• Нужно время, чтобы освоить и привыкнуть
• Олдскульный дизайн приложения для Windows

Стоимость и функции

Вы можете выбрать один из нескольких вариантов покупки MetaStock и две разные подписки на выбор. Вы можете начать с их 30-дневной бесплатной пробной версии, чтобы протестировать их программное обеспечение с данными и графиками в реальном времени, прежде чем вкладывать капитал, чтобы вы могли увидеть, считаете ли вы, что за него стоит платить, и впишется ли он в вашу торговлю.

Затем вы можете либо заплатить ежемесячную плату, либо оплатить все сразу и сэкономить в долгосрочной перспективе. Первая подписка — это MetaStock Real Time, которая включает в себя программное обеспечение для построения графиков и анализа в реальном времени, предназначенное для анализа рынка в реальном времени, и это будет стоить от 99 до 300 долларов в месяц в зависимости от выбранных вами опций и надстроек.

Другой вариант — это подписка на ежедневные графики MetaStock, которая специально разработана для трейдеров, работающих в конце дня, и поддерживается Reuters. Этот вариант стоит 24,94 доллара в месяц или единовременный платеж в размере 449 долларов.

Оба варианта предлагают бесплатные пробные версии, поэтому, если вам интересно, вы можете проверить их оба, прежде чем покупать. Единственный серьезный недостаток заключается в том, что их программное обеспечение совместимо только с операционной системой Windows, поэтому все пользователи Mac не смогут использовать этот продукт.

С подпиской на MetaStock Real Time вы получите доступ к их собственным инструментам, которые помогут вам построить торговую систему, соответствующую вашему стилю торговли и параметрам риска.

С подпиской вы сможете использовать MetaStock Power Console, которая удобно размещает все функции в одном месте интерфейса, что упрощает, чем когда-либо, просмотр диаграмм, запуск сканирования или тестов и просмотр отчетов. Простота системы имеет решающее значение.

Ежедневные данные MetaStock содержат мощные инструменты построения графиков с богатым визуальным диаграммам и огромным набором функций, позволяющих настраивать их по своему усмотрению.

Также присутствует возможность программировать свои собственные индикаторы и торговые системы, и что действительно приятно, если вы не знаете как это делать, они помогут вам за символическую плату.

Заключение

MetaStock — отличный продукт, который помогает трейдерам принимать более разумные и информированные решения, чем когда-либо прежде. Подобные мощные технологии — это то, что дает трейдерам преимущество на очень конкурентном рынке, и все мы знаем, что это преимущество имеет решающее значение для успеха в долгосрочной перспективе.

Официальный сайт программы – https://www.metastock.com/

Видеоуроки

Обзор возможностей программы

Работа с архивами и источниками данных

Создание и редактирование индикаторов

Создание торговых стратегий

Тестирование торговых стратегий на исторических данных

Оптимизация торговой стратегии

Признаки переоптимизации стратегий

В комментариях приветствуются любый дополнения и уточнения, а так же личный опыт использования данной программы.

Глава 1. MetaStock.

1.1 Введение

Этим постом хочу начать ряд статей посвященных возможностям аналитической программы MetaStock. Если рассмотреть тройку самых популярных программ: MetaStock, Omega и WelthLab, то MetaStock из них обладает самым простым языком программирования. Он позволяет буквально за 15 минут проверить работоспособность той или иной идеи, оценить матожидание системы и сделать вывод о целесообразности применения такой механической торговой системы. К минусам программы можно отнести два основных  недостатка: это отсутствие возможности тестирования портфелей ценных бумаг целиком (тестирование и оптимизация стратегий происходит на отдельных бумагах) и то, что упрощенный внутренний язык, конечно, «сковывает» разработчика при построении сложных систем, со встроенными алгоритмами риск менеджмента и управления капиталом. Ну и нужно понимать, что программа создана именно для проверки торговых алгоритмов, а не для их программной реализации, то есть на базе MetaStock достаточно трудно создать полностью автоматизированного робота, автоматически выставляющего заявки. Есть, конечно, определенные библиотеки (как, например, библиотека Касинского), но с современными возможностями языка Qpile или открытым доступам к шлюзу в них нет никакой необходимости. Подводя итог, MetaStock создан именно для быстрой проверки и оценки торговых идей.
 

Для проектирования наброска своей стратегии в MetaStock есть встроенный язык программирования, непохожий на какой-либо из широко известных языков, но обладающий интуитивной наглядностью и простотой.

И так, для того, чтобы создать свою систему нужно немного уметь программировать. И вот как это делается:

Для начала на верхней панели необходимо найти кнопку Indicator Builder, нажав на которую появляется окно с одноименным названием. Здесь хранятся некоторые примеры технических индикаторов, и соответственно тут же будут храниться все ваши наработки.  Но пока нажимаем кнопку New и попадаем в окно редактора индикаторов (Indicator Editor), как показано на рисунке.

В последнем окне нас интересует два поля: Name – здесь вы можете указать названием вашего первого индикатора, например My_indicator_1 (на будущее старайтесь в название отражать смысл индикатора, так как со временем может накопится много различных примеров, и будет проблематично найти нужный вариант, когда у вас 50 индикаторов с названием Indicatir1,  Indicatir2, Indicatir3, Indicatir4 и т.д. ) и поле Formula, в котором прописывается основная логика индикатора.

Для начала давайте в этом поле напишем следующие две строчки:

TP:=(O+H+L+C)/4;

TP

(после первой строчки «;» обязательно)

Для построения индикатора его просто необходимо «перетащить» на график.

Согласитесь, что процедура построения индикатора достаточно простая, и осталось только разобраться с языком программирования: )

И так, для начала аббревиатуры цен:

C – Close – цена закрытия

О – Open – цена открытия

H – High – максимум бара

L – Low – минимум бара

V – Volume – текущее значение объема.

При написании программы можно использовать как краткую аббревиатуру, так и полное название.

Также есть все арифметические операции:

+  —  *  /

Как и во  всех языках, есть возможность создания переменных. Для инициализации переменной отдельно ее описывать не надо. Так в нашем примере мы создали переменную TP и присвоили ей значение, равное сумме четырех цен бара, деленной на 4. Символ «:=» означает присвоить значение переменной.

Есть еще важное правило языка, которое заключается в том,  что после каждой строчки необходимо ставать «;».

Например, можно создать несколько переменных:
 

TP:=(O+H+L+C)/4;

TP1:=(O+H+L)/3;

TP2:=(O+C)/2;

TP4:= C+ TP2;

Но создать переменные мало, еще надо указать какие из них необходимо вывести на график. Постройте второй индикатор, по аналогии с первым примером:

TP:=(O+H+L+C)/4;

TP1:=(O+H+L)/3;

TP2:=(O+C)/2;

TP4:= C+ TP2;

TP4

Когда вы данный индикатор построите на графике, то увидите, что отображается только одна линия, то есть переменная ТР4. Таким образом, MetaStock выводит на график те переменные, название которых приведено в конце (строго говоря, это не совсем так, но об этом чуть позже). 

Постройте третий индикатор:
 

TP:=(O+H+L+C)/4;

TP1:=(O+H+L)/3;

TP2:=(O+C)/2;

TP4:= C+ TP2;

TP2;

TP4

И вы увидите, что теперь на графике отображены уже 2 линии.

О более сложных функциях читайте следующие записи в журнале.

В этой статье я подробно опишу как делать экспорт данных в программу технического анализа Метасток (MetaStock Professional).

MetaStock Professional – программа позволяющая проводить технический анализ и проверять свои торговые наработк. В ней имеется встроенный тестер стратегий, для написания которых используется язык Easy Language. 

Теперь непосредственно к делу. Предположим, у нас имеется какая-либо идея которую мы хотим проверить на интересующем нас инструменте. Как нам получить график интересующего нас инструмента в программе? Необходимо сделать экспорт данных. Для этого по пунктам проделываем следующие действия.

1. Заходим на сайт Финама в раздел “Теханализ” по этой ссылке.

2. Далее переходим в раздел “Экспорт котировок”

3. Есть 2 варианта экспорта в MetaStock:

1. с детальной настройкой нужного нам инструмента

2. скачать полный архив предлагаемых данных (инструменты в таком виде экспорта предлагаются только самые популярные, т.е. например скачать полный архив данных по нефти таким видом не получится, а только тех инструментов, которые предлагает брокер из списка)

Разберем оба варианта. Начнем с экспорта в MetaStock с детальной настройкой инструмента

Экспорт данных в MetaStock Professional с детальной настройкой инструмента

1. Выбор торговой площадки на которой торгуется интересующий Вас инструмент.

2. Инструмент необходимый для анализа

3. Временной интервал за который интересуют данные.

4. Временной период (таймфрейм), который будет использоваться для анализа.

Здесь надо сделать пояснение. Тот период, который Вы скачали, далее, в программе понизить на размерность ниже уже не получится. А вот сделать выше – пожалуйста. Т.е скачав период “1час”, потом невозможно сделать из него “15 мин”, а вот все что выше, например период “День” – пожалуйста.

5. Имя которым будет назван файл на выходе.

6. Разрешение файла.

В нашем случае как раз нужен формат txt.

7. Формат времени.

В нашем случае формат оставляем по умолчанию как на рисунке (в других программах формат может быть другим).

8. Настройка выдачи времени.

В нашем случаем формат оставляем по умолчанию как на рисунке (в других программах формат может быть другим).

9. Разделитель.

В нашем случаем формат оставляем по умолчанию как на рисунке (в других программах формат может быть другим).

10. Формат записи в файл.

В нашем случаем формат оставляем по умолчанию как на рисунке (в других программах формат может быть другим).

11. Далее нажимаем кнопку “Получить файл”. После чего программа предложит сохранить его. Сохраняем полученный файл. Далее его можно открыть и проверить, есть ли в нем данные.

Если Вы неправильно указали временной интервал, то данные могут отсутствовать и файл будет пустым. Часто это может являться ошибкой при скачивании, например, всей истории фьючерса не зная точно, с какой даты он начал торговаться на бирже.

Если всё сделано правильно, то файл будет выглядеть так:

Теперь запускаем MetaStock Professional в режиме Offline (это делается через меню “Пуск” из папки Equis Intebational)

После того как запустится программа, нам нужно будет запустить “Downloader” кликнув на пиктограмму как показано на рисунке:

Откроется загрузчик данных.

Далее нам необходимо нажать на символ конвертации “Convert” как показано на рисунке:

Появится окно конвертации:

Раздел “Source”

1. Тип файла (txt)

2. Путь, по которому находится скачанный файл

3. Имя файла

Раздел “Destination”

4. Тип файла, в который будет конвертирован скачанный файл

5. Папка куда поместить конвертированный файл (я рекомендую хранить все файлы в папке программы  “MetaStock Data”)

Далее появится отчет программы о том, что экспорт прошел удачно, об этом свидетельствует зеленая галочка:

На этом работа с Downloader завершена. Можно нажать кнопку “Close”

Теперь возвращаемся в MetaStock, и открываем наш сконвертированный файл, который должен находиться в папке “MetaStock Dada”. Обратите внимание, что тип открываемого файла должен быть “Smart charts”:

Всё. Экспорт прошел успешно и можно работать с графиком:

Теперь разберем метод, где будет экспорт архива с инструментами в формате MetaStock Professional.

Экспорт данных в MetaStock Professional c готовым форматом.

Этот метод самый простой, т.к. конвертировать ничего не надо, но напомню, что этот метод имеет недостаток – экспортировать можно только те инструменты, которые предоставленный в списке.

Нажимаем в форме экспорта на сайте на иконку “Метасток” (см. первый рисунок) и переходим на страницу со списком инструментов.

Выбираем необходимый инструмент и скачиваем архив. После того как архив скачается, разархивируем его внутри папки MetaStock Data. И открываем так же как делали в экспорте до этого (файл будет находится внутри еще одной папки под названием инструмента который скачивали).

Вот Вы и ознакомились с экспортом данных в MetaStock Professional .

Телеграм @madeyourtrade

• Индивидуальное обучение по трейдингу до результата
• TechPatterns — торговые сигналы
• Торговать криптовалютой

2.    Приветствуем Вас (Welcome)    13
3.    Аппаратно-программые требования (What
you need to run MetaStock for Windows)    13
4.    Три шага для того, чтобы быстрее
начать работу (Three Quick Steps for Getting Up to Speed Fast)
    13
4.1    Десять шагов интенсивного
руководства (Go through the Ten Steps to Productivity manual)
    13
4.2    Визуальный учебник (The Visual Tutorial)
    13
4.3    Помощь МетаСтока для DOS (MetaStock for DOS Help)
    14
5.    Инсталляция МетаСтока для Windows (Installing
MetaStock for Windows)    14
6.    Запуск программы (Running MetaStock for Windows)
    14
6.1    Совет дня (Tip Of The Day)    14
7.    Предоставление помощи (Getting Help)
    14
7.1    Проблемы связанные с Windows (Windows Related
Problems)    14
7.2    Руководство пользователя (User’s Manual)
    14
7.3    Контекстно-зависимая помощь (Context
Sensitive Help)    14
7.4    Сервис <On-line> (On-line Services)    15
7.5    Группы пользователей EQUIS (EQUIS User Groups)
    15
7.6    Как связаться с группой технической
поддержки EQUIS (Contact EQUIS’ Technical Support)    15

8.    Работа с Графиками    16
9.    Что такое График ? (What is a Chart?)
    16
9.1    Удобства быстрых графиков (The Convenience of
Smart Charts)    16
10.    Создание нового Графика (Creating a New Chart)
    16
10.1    Полезная информация в строке
состояния (Helpful Information on the Status Bar)    17
11.    Вывод существующих Графиков (Displaying
Existing Charts)    17
11.1    Контроль числа загружаемых периодов
(Controlling the Number of Periods Loaded)    18
11.2    Идентификация композитных ЦБ (Identifying
Composite Securities)    18
12.    Сохранение Графиков (Saving Charts)
    18
13.    Закрытие Графиков (Closing Charts)
    19
14.    Смена Графика при помощи команды
«Change Security» (Scanning Charts with the Change Security Commands)
    19
14.1    Выбор ЦБ (Choose a Security)    20
15.    Прокручивание Графиков (Scrolling Charts)
    20
15.1    Обучение на графике (Learn as You Plot)
    20
15.2    Масштабирование оси Y (Rescale Y-Axis)
    20
16.    Клонирование Графиков (Cloning Charts)
    20
17.    Работа с графиками цен    20
18.    Концепция базовой ЦБ (Base Security Concept)
    20
19.    Типы графиков Цен (Types of Price Plots)
    21
20.    Модификация графика Цен (Modifying a Price
Plot)    21
20.1    Двусмысленное меню (Ambiguity Menu)
    21
20.2    Когда Вы щелкаете по графику (цен,
индикаторов, линий исследования и т.д.), который
тесно прилегает к другим графикам может
появиться «двусмысленное меню» (ambiguity menu).
Это связано с тем, что когда графики лежат близко
друг к другу МетаСток не может точно определить
какой график Вы хот-ели выбрать. В
«двусмысленном» меню показывается список
имеющихся на экране объектов и Вы можете просто
выбрать необходимый Вам график из этого
меню.Вкладка Параметры (Parameters Page)    21
20.3    Вкладка Цвет/Стиль (Color/Style Page)
    23
20.4    Форматирование выбранного объекта
(Format Selected Object)    23
21.    Копирование, Удаление и Перемещение
графиков цен (Copying, Deleting, and Moving Price Plots)    23
21.1    Копирование и перемещение графиков
цен (Copying and Moving a Price Plot)    24
21.2    Удаление графика цены (Deleting a Price Plot)
    24
22.    Просмотр данных при помощи Окна
данных (Viewing Price Values with the Data Window)    25
22.1    Изменение содержания Окна данных
(Changing the Contents of the Data Window)    25
22.2    Нажмите кнопку <OK>Инспекция
графиков при помощи перекрестья (Visual Inspection Using the
Crosshairs)    26
23.    Окно Графика (Chart Window)    26
23.1    Выбор Графика (Selecting a Chart)    26
23.2    Модификация Графика (Modifying a Chart)
    26
23.3    Перемещение Графиков (Repositioning Charts)
    27
23.4    Изменение размера Графика (Resizing Charts)
    28
23.5    Очистка Графика (Clearing a Chart)    
28
24.    Внутренние окна (Inner Windows)    28
24.1    Открытие внутренних окон (Opening Inner
Windows)    28
24.2    Модификация внутренних окон (Modifying
Inner Windows)    29
24.3    Изменение размера Внутренних окон
(Resizing Inner Windows)    29
24.4    Перемещение Внутренних окон (Moving Inner
Windows)    30
24.5    Закрытие Внутренних окон (Closing Inner
Windows)    30
25.    Шкалы (Scales)    30
25.1    Свойства оси X (X-Axis Properties)    30
25.2    Свойства оси Y (Y-Axis Properties)    31
25.3    Расположение шкал (Scale Locations)
    33
25.4    Масштабирование шкалы (Zoom Scaling)
    33
26.    Концепция Графика    34
27.    Три способа управления данными (Three
Ways to Manage Securities)    34
28.    Графики (Charts)    34
28.1    Форматы (Layouts)    34
28.2    Шаблоны (Templates)    34
29.    Открытие, Закрытие и Сохранение.
Общие вопросы (Opening, Closing and Saving. General)    34
29.1    Диалог «New» (New Dialog)    34
29.2    Диалог «Open» (Open Dialog)    35
29.3    Команды «Close» и «Close All» (Close
and Close All Commands)    35
29.4    Команда «Save» (Save Command)    35
29.5    Диалог «Save As» (Save As Dialog)
    35
29.6    Команда «Save All» (Save All Command)
    36

30.    Удаление файлов Графиков,
Шаблонов и Форматов (Deleting Chart, Template, and Layout Files)
    36
31.    Обслуживание данных при помощи
ДаунЛоадера (Maintaining Your Data with The DownLoader)    36
32.    Стандартные функции Microsoft Windows (Microsoft
Windows Standard Features)    37
32.1    Список последних файлов (Recent File List)
    37
32.2    Выход из Метастока (Exiting MetaStock)
    37
32.3    Отменить, вернуть (Undo, Redo)    37
32.4    Команды «Cut, Copy, Paste»    37
32.5    Команда «Delete»    38
32.6    Системные меню (System Menus)    38
32.7    Команды меню»Windows» (Windowing Commands)
    38
32.8    Список открытых окон (Open Windows List)
    39
32.9    Помощь (Help)    39
32.10    Учебник по Microsoft Windows (Microsoft Windows Tutorial)
    39

33.    Использование меню (Using the Menus)
    39
33.1    Использование диалогов (Using Dialogs)
    39
34.    Использование панелей инструментов
(Using the Toolbars)    40
34.1    Главная инструментальная панель (Main
Toolbar)    40
34.2    Панель инструментов для рисования
(Drawing Toolbar)    40
34.3    Инструментальная панель графика (Chart
Toolbar)    40
34.4    Включение / Выключение
инструментальной панели (Displaying/Removing Toolbars)
    40
34.5    Изменение свойств инструментальной
панели (Changing Toolbar Properties)    41
35.    Использование строки состояния (Using
the Status Bar)    41
35.1    Включение/Выключение строки
состояния (Displaying/Removing the Status Bar)    41
36.    Помощь! Использование системы помощи
«on-line» (HELP! Using MetaStock’s on-line Help System)    42
36.1    Начало работы с системой помощи
«on-line» (Getting Around with the On-line Help System)    42
37.    Изменение внешнего вида рабочей
области МетаСтока (Changing the Appearance of MetaStock’s Workplace)
    43
37.1    Изменение свойств приложения (Changing
the Application Properties)    43
37.2    Настройка Метастока при помощи
Панели управления Windows (How Windows’ Control Panel Options Affect
MetaStock)    44
37.3    Освобождение места для Графиков.
(Enlarging the Space Allotted for Charts)    45

38.    Работа с аналитическими линиями
    45
39.    Что такое аналитическая линия (What is a
Line Study?)    45
40.    Построение Аналитических линий (Drawing
a Line Study)    45
40.1    Использование кнопок ротации (Using the
Rotate Buttons)    46
40.2    Переключение между режимами Выбора
и Рисования (Select Mode versus Drawing Mode)    46
40.3    Информация в строке состояния (Helpful
Feedback from the Status Bar)    46
41.    Модификация аналитических линий
(Modifying a Line Study)    46
41.1    Общие свойства для большинства
линий исследования (Properties Common to Many Line Studies)
    46
42.    Подгонка, Копирование, Удаление и
Перемещение Аналитических линий (Adjusting, Copying,
Deleting, and Moving Line Studies)    47
42.1    Копирование и Перемещение
Аналитических линий (Copying and Moving Line Studies)    
47
42.2    Подгонка Аналитических линий (Adjusting
Line Studies)    48
42.3    Удаление Аналитических линий (Deleting
Line Studies)    48
43.    Параметры Аналитических линий (Line Study
Parameters)    48
43.1    Вилка Эндрю (Andrews’ Pitchfork)    48
43.2    Циклические линии (Cycle Lines)    
49
43.3    Эллипс (Ellipse)    49
43.4    Дуги Фибоначи (Fibonacci Arcs)    49
43.5    Веер Фибоначи (Fibonacci Fans)    49
43.6    Следы Фибоначи (Fibonacci Retracements)
    49
43.7    Временные зоны Фибоначи (Fibonacci Time Zones)
    50
43.8    Веер, Сетка и Линии Ганна (Gann Fans, Grids,
and Lines)    50
43.9    Горизонтальная линия (Horizontal Line)
    50
43.10    Линейная регрессия (Linear Regression)
    50
43.11    Линии квадрантов (Quadrant Lines)
    50
43.12    Каналы регрессии Раффа (Raff Regression
Channels)    50
43.13    Прямоугольник (Rectangle)    51
43.14    Быстрые линии сопротивления (Speed
Resistance Lines)    51
43.15    Символы (Symbols)    51
43.16    Текст (Text)    52
43.17    Уровни «Tirone» (Tirone Levels)    
52
43.18    Линия тренда (Trendline)    52
43.19    Линии тренда с углом (Trendline By Angle)
    52
43.20    Вертикальная линия (Vertical Line)
    52

44.    Работа с Индикаторами    
53
45.    Что такое Индикатор (What is an Indicator?)
    53
46.    Построение Индикаторов (Plotting an Indicator)
    53
46.1    Использование диалога «Indicators»
(Using the Indicators Dialog)    53
46.2    Использование списка «Indicator
QuickList» (Using the Indicator QuickList)    54
47.    Модификация Индикаторов (Modifying an
Indicator)    54
47.1    Свойства общие для всех Индикаторов
(Properties Common to All Indicators)    55
47.2    Диалог «Default Colors and Styles» (Default Colors
and Styles Dialog)    55
48.    Копирование, Удаление и Перемещение
Индикаторов (Copying, Deleting, and Moving Indicators)    56
48.1    Копирование и Перемещение
Индикаторов (Copying and Moving Indicators)    56
48.2    Удаление Индикаторов (Deleting Indicators)
    56
49.    Просмотр значений индикаторов при
помощи Окна данных (Viewing Indicator Values with the Data Window)
    56
50.    Интерпретация Индикаторов в режиме
«On-line» (On-line Indicator Interpretation)    57

51.    Параметры индикаторов (Indicator
Parameters)    57
51.1    Аккумуляционный Индекс Размаха
(Accumulation Swing Index)    57
51.2    Аккумуляция/Дистрибуция
(Accumulation/Distribution)    57
51.3    Средний истинный диапазон (Average True
Range)    57
51.4    Полосы Боллинджера (Bollinger Bands)
    57
51.5    Индекс товарного канала (Commodity Channel
Index -CCI)    58
51.6    Осциллятор Чайкина (Chaikin Oscillator)
    58
51.7    Селекционный товарный Индекс (Commodity
Selection Index)    58
51.8    Корреляция (Correlation)    58
51.9    Индекс Спроса (Demand Index)    58
51.10    Осциллятор ценового детренда (Detrended
Price Oscillator)    58
51.11    Дирекционный момент (Directional Movement)
    59
51.12    Ослабление момента (Ease of Movement)
    59
51.13    Огибающая линия (Envelope)    59
51.14    Преобразование Фурье (Fourier Transform)
    59
51.15    Индекс Геррика (Herrick Payoff Index)
    59
51.16    Объемный осциллятор Клингера (Klinger
Volume Oscillator)    60
51.17    Скользящая средняя
конвергенции-дивергенции (MACD)    60
51.18    Индекс массы (Mass Index)    60
51.19    Средняя цена (Median Price)    60
51.20    Момент (Momentum)    60
51.21    Индекс денежного потока (Money Flow Index)
    60
51.22    Скользящая средняя (Moving Average)
    60
51.23    Индекс негативного объема (Negative Volume
Index)    61
51.24    Баланс объема (On Balance Volume)    61
51.25    Открытые позиции (Open Interest)    
61
51.26    Опцион Дельта, Гамма, Цена, Тета,
Вега (Option Delta, Gamma, Price, Theta, Vega)    61
51.27    Жизнь опциона (Option Life)    61
51.28    Опционная Волатильность (Option Volatility)
    61
51.29    Параболическая система (Parabolic SAR)
    61
51.30    Преобразование (Performance)    61
51.31    Индекс положительного объема (Positive
Volume Index)    61
51.32    Ценовой осциллятор (Price Oscillator)
    61
51.33    Степень изменения цены (Price Rate-Of-Change)
    62
51.34    Ценово-объемный тренд (Price Volume Trend)
    62
51.35    Относительный индекс силы (Relative
Strength Index (RSI))    62
51.36    Стандартное отклонение (Standard Deviation)
    62
51.37    Стохастический осциллятор (Stochastic
Oscillator)    62
51.38    Индекс Размаха (Swing Index)    62
51.39    Прогноз временных серий (Time Series
Forecast)    63
51.40    Индекс торгового объема (Trade Volume Index)
    63
51.41    TРИКС (TRIX)    63
51.42    Типичная цена (Typical Price)    63
51.43    Осциллятор предела (Ultimate Oscillator)
    63
51.44    Вертикально- горизонтальный фильтр
(Vertical Horizontal Filter (VHF))    63
51.45    Волатильность по Чайкину (Volatility
(Chaikin’s))    63
51.46    Объем (Volume)    63
51.47    Объемный осциллятор (Volume Oscillator)
    63
51.48    Степень изменения объема (Volume
Rate-Of-Change)    64
51.49    Взвешенная цена закрытия (Weighted Close)
    64
51.50    %R Вильямса (Williams’ %R)    64
51.51    Аккумуляция /Дистрибуция Вилльямса
(Williams’ Accumula-tion/Distribution)    64
51.52    Зиг-Заг (Zig Zag)    64

52.    Интерпретация  индикаторов
  64
52.1    Аккумуляционный индекс размаха
(Accumulation Swing Index )    64
52.2    Аккумуляция/Дистрибуция
(Accumulation/Distribution)    64
52.3    Вилка Эндрю (Andrews’ Pitchfork)    65
52.4    Усредненный истинный диапазон (Average
True Range)    66
52.5    Полосы Боллинжера (Bollinger Bands)
    66
52.6    Candlesticks, Japanese    67
52.7    Объемные подсвечники (Candlevolume)
    67
52.8    Осциллятор Чайкина (Chaikin Oscillator)
    67
52.9    Канальный индекс товаров (Commodity Channel
Index)    69
52.10    Селекционный индекс товаров (Commodity
Selection Index)    69
52.11    Корреляция (Correlation)    69
52.12    Линии циклов (Cycle Lines)    70
52.13    Индекс спроса (Demand Index)    70
52.14    Детрендовый ценовой осциллятор
(Detrended Price Oscillator)    71
52.15    Дирекционный момент (Directional Movement)
    71
52.16    Свобода движения (Ease of Movement)
    72
52.17    Огибающие линии (Envelope)    72
52.18    Эквивалентные объемы (Equivolume)
    73
52.19    Аналитические линии Фибоначи (Fibonacci
Studies)    73
52.20    Преобразование Фурье (Fourier Transform)
    74
52.21    Аналитические линии Ганна (Gann Studies)
    75
52.22    Индекс выплат Херрика (Herrick Payoff Index)
    75
52.23    Штриховой график «High/Low/Close»
(«High/Low/Close» Bar)    76
52.24    Каги (Kagi)    76
52.25    Объемный осциллятор Клингера (Klinger
Volume Oscillator)    77
52.26    Линейная регрессия (Linear Regression)
    78
52.27    Линейный график (Line Chart)    78
52.28    Скользящая средняя
конвергенции-дивергенции (MACD)    78
52.29    Индекс Массы (Mass Index)    79
52.30    Средняя цена (Median Price)    79
52.31    Момент (Momentum)    79
52.32    Индекс денежного потока (Money Flow Index)
    80
52.33    Скользящие средние (Moving Averages)
    80
52.34    Методы расчета скользящих средних
(Moving Average Calculation Methods)    81
52.35    Интерпретация    83
52.36    Индекс отрицательного объема (Negative
Volume Index)    84
52.37    Баланс объема (On Balance Volume)    84
52.38    Открытые позиции (Open Interest)    
85
52.39    Индикаторы опционов (Option Indicators)
    85
52.40    Опционная дельта (Option Delta)    
85
52.41    Опционная гамма (Option Gamma)    85
52.42    Жизнь опциона (Option Life)    85
52.43    Цена опциона (Option Price)    85
52.44    Опционная тета (Option Theta)    86
52.45    Опционная вега (Option Vega)    86
52.46    Волатильность опциона (Option Volatility)
    86
52.47    Параболическая система (Parabolic SAR)
    86
52.48    Представление (Performance)    86
52.49    Point and Figure    86
52.50    Индекс положительного объема (Positive
Volume Index)    87
52.51    Ценовой осциллятор (Price Oscillator)
    87
52.52    Скорость изменения цены (Price
Rate-Of-Change)    88
52.53    Ценново-объемный тренд (Price Volume Trend)
    88
52.54    Квадранты (Quadrant Lines)    89
52.55    Индекс относительной силы (Relative
Strength Index)    89
52.56    График типа «Renko»    90
52.57    Speed Resistance Lines    90
52.58    Спреды (Spreads)    90
52.59    Стандартное отклонение (Standard Deviation)
    91
52.60    Стохастический осциллятор (Stochastic
Oscillator)    91
52.61    Индекс ритма (Swing index)    92
52.62    Трехполосный разворот (Three Line Break)
    92
52.63    Прогноз временного ряда (Time Series
Forecast)    93
52.64    Уровни Тирона (Tirone Levels)    93
52.65    Индекс торгового объема (Trade Volume Index)
    94
52.66    Линии тренда (Trendlines)    94
52.67    Основы (General)    94
52.68    Уровни поддержки и сопротивления
(Support and Resistance Levels)    95
52.69    Углы линий тренда (Trendline Angles)
    95
52.70    ТРИКС (TRIX)    96
52.71    Типичная цена (Typical Price)    96
52.72    Ultimate Oscillator    96
52.73    Вертикально-горизонтальный фильтр
(Vertical Horizontal Filter)    96
52.74    Волатильность по Чайкину (Volatility,
Chaikin’s)    97
52.75    Объем (Volume)    97
52.76    Объемный осциллятор (Volume Oscillator)
    98
52.77    Скорость изменения объема (Volume
Rate-Of-Change)    98
52.78    Взвешенная цена закрытия (Weighted Close)
    98
52.79    Процентный разброс Уильямса (Williams’
%R)    98
52.80    Аккумуляция/Дистрибуция Уильямса
(Williams’ Accumulation/Distribution)    99
52.81    Зиг-Заг (Zig Zag)    99

53.    Что такое «Построитель
индикаторов»? (What is the Indicator Builder?)    99
54.    Учебник по формулам (Formula Tutorial)
    100
54.1    Начало работы (Getting Started)    100
54.2    Идентификаторы массива цен (Price Array
Identifiers)    100
54.3    Построение графика
пользовательского индикатора (Plotting a Custom Indicator)
    100
54.4    Математические операторы (Mathematical
Operators)    101
54.5    Приоритет операторов (Operator Precedence)
    102
54.6    Формула «Функции» (Formula
«Functions»)    102
54.7    Параметры функций (Function Parameters)
    102
54.8    Контроль ошибок в формулах (Locating Errors
in Formulas)    102
54.9    Вставка функций (Inserting Functions)
    103
54.10    Написание комментариев (Writing Comments)
    104
54.11    Подстановка функций ?функция в
качестве аргумента другой функции? (Nesting Functions)
    104
54.12    Функция if() (The if() function)    104
54.13    Использование операторов (Using
«And» and «Or» Operators)    104
54.14    Ссылка на другие Пользовательские
Индикаторы (Referencing Other Custom Indicators)    104
54.15    Р-идентификатор массива данных (The
«P» Data Array Identifier)    105
54.16    Советы по работе с формулами (Formula
Tips)    105
55.    Диалог «Построитель
Индикаторов» (Indicator Builder Dialog)    107
56.    Диалог «Редактор Индикаторов»
(Indicator Editor Dialog)    107
57.    Копирование и Удаление
Пользовательских индикаторов (Copying and Deleting Custom
Indicators)    108
58.    Печать Пользовательских Индикаторов
(Printing Custom Indicators)    108
59.    Вставка функций в формулы (Pasting Functions
Into Formulas)    108

60.    Примеры Пользовательских
Индикаторов (Sample Custom Indicators)    108
60.1    Аккумуляция/Дистрибуция
(Accumulation/Distribution)    108
60.2    Полосы Боллинжера (Bollinger Bands)
    109
60.3    Осциллятор A/D Чайкина (Chaikin A/D Oscillator)
    109
60.4    Средняя цена (Median Price)    109
60.5    Момент (Momentum)    109
60.6    Скользящая средняя MACD (Moving Average MACD)
    109
60.7    Индекс негативного объема (Negative Volume
Index)    109
60.8    Баланс Объема (On Balance Volume)    109
60.9    Индекс положительного Объема (Positive
Volume Index)    110
60.10    Ценовой осциллятор (Price Oscillator)
    110
60.11    Коэффициент изменения цены (Price
Rate-Of-Change)    110
60.12    Объемно-ценовой тренд (Price Volume Trend)
    110
60.13    Стандартное отклонение (Standard Deviation)
    110
60.14    Стохастический осциллятор (Stochastic
Oscillator)    110
60.15    Волатильность, Чайкин (Volatility, Chaikin)
    110
60.16    Объемный Осциллятор (Volume Oscillator)
    110
60.17    Коэффициент изменения объема (Volume
Rate-Of-Change)    111
60.18    Взвешенная цена закрытия (Weighted Close)
    111
60.19    Аккумуляция/Дистрибуция Вилльямса
(Williams’ Accumulation/Distribution)    111
60.20    Бинарные Волны Эчлиса (Achelis Binary Waves)
    111
60.21    Бинарная волна (The Binary Wave)    
111
60.22    Пример Бинарных Волн (Example Binary Waves)
    112
60.23    Ввод примера (Entering the Example)    
112
60.24    Интерпретация Бинарной Волны
(Interpreting a Binary Wave)    112
60.25    Новые возможности (Enhancements)
    113
60.26    Заключение (Summary)    113

61.    Глоссарий (Glossary)    113
62.    Математические ошибки в
Пользовательских индикаторах (Custom Indicator Math Errors)
    114
63.    Сообщения об ошибках (Error Messages)
    115
64.    Функции (Functions)    115
64.1    Absolute Value (Абсолютное значение)
    115
64.2    Accumulation/Distribution
(Аккумуляция/дистрибуция)     115
64.3    Accumulation Swing Index (Аккумуляционный
индекс Свинга)    116
64.4    Addition (Сложение)    116
64.5    Arc Tangent (Арктангенс)    116
64.6    Average Directional Movement (Усредненный
Дирекционный Момент)    116
64.7    Average Directional Movement Rating (Рейтинг
усредненного дирекционального момента)
    116
64.8    Average True Range (Усредненый истинный
диапазон)    116
64.9    Bars Since (Число баров с …)    117
64.10    Bollinger Band Bottom    117
64.11    Bollinger Band Top    117
64.12    Buying Pressure (Напряжение покупки)
    117
64.13    117
64.14    Ceiling (Целое число)    118
64.15    Chaikin Oscillator (Осциллятор Чайкина)
    118
64.16    Commodity Channel Index (EQUIS) /Индекс торгового
канала    118
64.17    Commodity Channel Index ?Standard? ( Индекс
товарного канала)    118
64.18    Commodity Selection Index (Индекс товарной
селекции)    118
64.19    Correlation Analysis (Корреляционный анализ)
    118
64.20    118
64.21    Cosine (Косинус)    119
64.22    Cross (Пересечение)    119
64.23    Cumulate (Кумуляция)    119
64.24    Day Of Month (День месяца)    119
64.25    Day Of Week (День недели)    119
64.26    Delta (Дельта)    119
64.27    Demand Index (Индекс потребности)
    119
64.28    Detrended Price Oscillator (Регрессивный
ценовой осциллятор)    119
64.29    Directional Movement Index (Индекс
Дирекционного момента)    119
64.30    Directional Movement Rating (Рейтинг
Дирекционного момента)    120
64.31    Division (Деление)    120
64.32    Ease of Movement (Ослабление момента)
    120
64.33    Exponent (Экспонента)    120
64.34    120
64.35    Fast Fourier Transform (Быстрое
преобразоввание Фурье)    121
64.36    Floor (Целое число)    121
64.37    121
64.38    13.34 Formula Call (Вызов формулы)    
121
64.39    Fraction (Фракционирование)    121
64.40    Gamma (Гамма)    121
64.41    Gap Down (Нижний разрыв)    121
64.42    Gap Up (Верхний разрыв)    121
64.43    Herrick Payoff Index (Индекс … Геррика)
    122
64.44    Highest (Наибольшее значение)    
122
64.45    Highest High Value (Наиболее высокое
значение)    122
64.46    IF() (Логическое если)    122
64.47    122
64.48    Inside (Инсайд)    123
64.49    Integer (Целое число)    123
64.50    Klinger Volume Oscillator    123
64.51    Logarithm (Логарифм)    123
64.52    Lowest (Минимальное значение)
    123
64.53    Lowest Low Value (Значение минимального
донышка)    123
64.54    123
64.55    MACD (Скользящая средняя
конвергенции-дивергенции)     124
64.56    Mass Index (Индекс Массы)    124
64.57    Maximum (Максимум)    124
64.58    Median Price (Средняя цена)    124
64.59    Midpoint (Средняя цена -Мидпоинт)
    124
64.60    Minimum (Минимум)    124
64.61    124
64.62    Minus Directional Movement (Отрицательный
Дирекционный момент)    125
64.63    Modulus (Остаток от деления)    125
64.64    Momentum (Момент)    125
64.65    Money Flow Index (Индекс Денежного потока)
    125
64.66    Month (Месяц)    125
64.67    Moving Average (Скользящая средняя)
    125
64.68    125
64.69    Multiplication (Произведение)    126
64.70    Negative (Отрицательное число)
    126
64.71    Negative Volume Index (Индекс негативного
объема)    126
64.72    On Balance Volume    126
64.73    Option Life (Жизнь опциона)    126
64.74    Outside (Аутсайд)    126
64.75    Parabolic SAR (Параболическая система)
    126
64.76    126
64.77    Peak Value (Пиковое значение)    127
64.78    Peak Bars Ago (Число баров до гребня)
    127
64.79    Performance    127
64.80    Plus Directional Movement (Положительный
дирекционный момент)    127
64.81    Positive Volume Index (Индекс положительного
объема)    127
64.82    Power (Возведение в степень)    
127
64.83    127
64.84    Precision (Точность вычислений)
    128
64.85    Price Oscillator (Ценовой осциллятор)
    128
64.86    Price Volume Trend (Объемно-ценовой тренд)
    128
64.87    Put/Call Price (Цена Пут/Колл)    128
64.88    128
64.89    Rally (Оживление на бирже)    129
64.90    Rally With Volume (Оживление с объемом)
    129
64.91    Rate of Change (Степень изменения)
    129
64.92    Reaction (Реакция)    129
64.93    Reaction With Volume (Реакция с объемом)
    129
64.94    129
64.95    Reference (Ссылка)    130
64.96    Relative Strength Index (RSI) (Индекс
относительной силы)    130
64.97    Round (Округление)    130
64.98    Selling Pressure (Напряжение прожажи)
    130
64.99    Sine (Синус)    130
64.100    Square Root (Квадратный корень)
    130
64.101    130
64.102    Standard Deviation (Стандартное отклонение)
    131
64.103    Stochastic Oscillator (Стохастический
осциллятор)    131
64.104    131
64.105    Subtraction (Вычитание)    131
64.106    Summation (Кумулятивная сумма)
    131
64.107    Swing Index (Индекс размаха)    131
64.108    Theta (Тета)    131
64.109    131
64.110    Time Series Forecast (Временно-серийный
прогноз)    132
64.111    Trade Volume Index (Индекс торгового объема)
    132
64.112    TRIX (Трикс)    132
64.113    Trough (Донышко)    132
64.114    Trough Bars Ago (Число баров до Донышка)
    132
64.115    Typical Price (Типичная цена)    132
64.116    132
64.117    Ultimate Oscillator (Осциллятор предела)
    133
64.118    Variance (Вариация)    133
64.119    Vega (Вега)    133
64.120    Vertical Horizontal Filter (Вертикальный и
горизонтальный филтер)    133
64.121    Volatility, Chaikin’s (Волатильность Чайкина)
    133
64.122    Volatility, Option (Волатильность, Опцион)
    133
64.123    133
64.124    Volume Oscillator (Осциллятор Объема)
    134
64.125    Weighted Close (Взвешенная цена закрытия)
    134
64.126    Williams’ A/D (Аккумуляция/Дистрибуция
Уилльямса)    134
64.127    Williams’ %R (Процентное отношение
Уилльямса)    134
64.128    Year (Год)    134
64.129    134
64.130    Zig Zag (Зигзаг)    134

65.    Эксплорер    134
66.    Что такое Разведчик (What is The Explorer?)
    134
67.    Учебник по Исследованиям (The Explorer
Tutorial)    135
67.1    Быстрое начало. Основы (Quick Start (The
Basics))    135
67.2    Диалог «Explorer» (The Explorer Dialog)
    135
67.3    Создание нового исследования (Creating a
New Exploration)    135
67.4    Установка фильтра (Adding a Filter)
    136
67.5    Заключние (Tutorial Summary)    137
68.    Диалог «Explorer» (The Explorer Dialog)
    137
68.1    Диалог «Explorer Options» (Explorer Options)
    138
69.    Создание Исследования (Creating an Exploration)
    138
69.1    Диалог «Exploration Options» (Exploration Options)
    139
69.2    Синтаксис формул колонок (Column Formula
Syntax)    139
69.3    Синтаксис Фильтра (Filter Syntax)
    139
69.4    Отбор ЦБ для Исследования (Selecting
Securities to Explore)    140
70.    Копирование и удаление Исследований
(Copying and Deleting Explorations)    140
71.    Печать Исследований (Printing Explorations)
    141
72.    Запуск Исследования (Running the Exploration)
    141
72.1    Диалог «Exploration Status» (Exploration Status
Dialog)    141
72.2    Скорость калькуляции (Speed of Calculation)
    141
73.    Просмотр отчетов (Viewing the Reports)
    142
73.1    Отчет результатов (Results Report)
    142
73.2    Отчет «Exploration Security Column Data»
(Exploration Security Column Data Report)    142
73.3    Отчет «Rejects» (Rejects Report)    
143
73.4    Вкладка «Exploration» (Exploration Page)
    143
73.5    Копирование отчетов в буфер обмена
(Copying Reports to the Windows Clipboard)    143
74.    Примеры Исследований (Sample Explorations)
    143
74.1    Долгосрочная медвежья тенденция
(Long-term Bearish)    143
74.2    Долгосрочная бычья тенденция (Long-term
Bullish)    143
74.3    Сигнал покупки MACD (MACD Buy Signal)
    143
74.4    Пять популярных индикаторов (Indicators, 5
popular)    144
74.5    Performance, Daily    144
74.6    Прорыв объема и цены (Price and Volume Breakout)
    144
75.    Советы по Исследованиям (Exploration Tips)
    144

76.    Тестирование Торговых систем
    145
77.    Что такое тест системы? (What is a
System Test?)    145
78.    Учебник по тестеру систем (System Tester
Tutorial)    145
78.1    Основные сведения (The Basics)    
146
78.2    Диалог Тестера систем (The System Tester Dialog)
    146
78.3    Создание новой системы (Creating a New System)
    146
78.4    Тестирование системы (Testing the System)
    147
78.5    Вывод отчетов ( Displaying the Reports)
    147
78.6    Оптимизация (Optimizing)    147
78.7    Тестирование системы с
оптимизационными переменными (Testing the Optimization System)
    148
78.8    Вывод Отчетов по тестированию с
оптимизационными переменными (Displaying the Optimization
Reports)    148
78.9    Заключение (Tutorial Summary)    148
79.    Диалог <Тестер систем> (System Tester
Dialog)    148
80.    Создание теста системы (Creating a System Test)
    149
80.1    Диалог <Редактор системы> (The System
Editor Dialog)    149
80.2    Синтаксис торговых правил (Trading Rule
Syntax)    150
80.3    Использование стопов (Entering Stops)
    151
81.    Копирование и удаление тестов систем
(Copying and Deleting System Tests)    153
82.    Печать тестов систем (Printing System Tests )
    153
83.    Тестирование систем (Testing Systems)
    153
83.1    Диалог <Оптимизация системы> (System
Test Optimization Dialog)    153
83.2    Опции тестирования системы (System Testing
Options)    154
84.    Сравнение систем (Comparing Systems)
    155
84.1    Диалог <Сравнение тестов систем)
(System Test Comparison Dialog)    155
85.    Оптимизация систем (Optimizing Systems)
    156
85.1    Спецификация переменных
оптимизации (Specifying the Optimization Variables)    156
85.2    Примеры оптимизаций (Example Optimizations)
    156
86.    Просмотр отчетов (Viewing the Reports)
    158
86.1    Общий отчет (Summary Report)    158
86.2    Отчет по системе (System Report)    
159
86.3    Отчеты по сравнению систем (Compare Reports)
    164
86.4    Печать отчетов (Printing Reports)    
165
86.5    Копирование отчетов в буфер обмена
Windows (Copying Reports to the Windows Clipboard)    165
87.    Использование системы Максимальной
прибыли (Using the Maximum Profit System)    165
88.    Советы по улучшению систем (System
Development Tips)    166
88.1    Валидность результатов
тестирования/оптимизации (Is Testing/Optimizing Valid?)
    166
88.2    Комиссионные (Commissions)    166
88.3    Сравнение Выигрышных и Убыточных
операций (Winning Trades Versus Losing Trades)    166
88.4    <Безрисковая> прибыль (Interest)
    166
88.5    Зиг Заг фильтр (The Zig Zag Trap)    167
88.6    Использование линии денежного
баланса (Using The Equity Line)    167
88.7    Использование команд
Вырезать/Копировать/Вставить (Use the Cut/Copy/Paste
Commands)    167
89.    Техническая справка (Technical Reference)
    167
89.1    Общие сведения (General)    167
89.2    Выигрыши/Потери (Gains/Losses)    167
89.3    Комиссионные (Commissions)    168
89.4    Гарантийный депозит (Margin Requirement)
    168
89.5    Заработанная <вне рынка> прибыль
(Earning Interest)    168
89.6    Последовательность эволюций (Order of
Evaluation)    169
89.7    Разрешение других ситуаций (Other
Accounting Issues)    169
89.8    Тестирование Фьючерсов и Товаров
(Testing Futures and Commodities)    169
89.9    Скорость (Speed)    170
89.10    Дисковое пространство (Disk Space)
    170
90.    Форматы    170
91.    Что такое формат (What is a Layout?)
    170
92.    Создание нового формата (Creating a New Layout)
    171
93.    Вывод на экран существующих Форматов
(Displaying an Existing Layout)    171
94.    Модификация Форматов (Making Changes to a Layout)
    172
94.1    Диалог «Select Layout» (Select Layout Dialog)
    173
95.    Сохранение Форматов (Saving a Layout)
    174
96.    Закрытие Формата (Closing a Layout)
    174
97.    Шаблоны    174
98.    Что такое шаблон (What is a Template?)
    174
99.    Создание нового шаблона (Creating a New
Template)    174
100.    Применение существующих Шаблонов
(Applying an Existing Template)    175
100.1    Диалог «Open Template» (Open Template Dialog)
    175
101.    Внесение изменений в Шаблон (Making Changes
to a Template)    176
102.    Сохранение Шаблона (Saving a Template)
    176
103.    Шаблон по умолчанию (The Default Template)
    176

104.    Японские подсвечники (Japanese
Candlestick)    176
104.1    Медвежья тройная формация (Bearish 3 Method
Formation)    178
104.2    Медвежье Хамари (Bearish Harami)    
178
104.3    Медвежье пересечение Хамари (Bearish
Harami Cross)    178
104.4    Большая черная свеча (Big Black Candle)
    178
104.5    Большая белая свеча (Big White Candle)
    179
104.6    Черное тело (Black Body)    179
104.7    Бычья тройная формация (Bullish 3 Method
Formation)    179
104.8    Бычье Хамари (Bullish Harami)    179
104.9    Бычье пересечение Хамари (Bullish Harami
Cross)    179
104.10    Темное покрывало облаков (Dark Cloud Cover)
    180
104.11    Додж (Doji)    180
104.12    Доджи-звезда (Doji Star)    180
104.13    Поглощающая медвежья линия (Engulfing
Bearish Line)    180
104.14    Поглощающая бычья линия (Engulfing Bullish
Line)    181
104.15    Вечерняя доджи-звезда (Evening Doji Star)
    181
104.16    Вечерняя звезда (Evening Star)    
181
104.17    Падующее окно (Falling Window)    181
104.18    Додж Надгробный камень (Gravestone Doji)
    182
104.19    Молот (Hammer)    182
104.20    Подвешенный человек (Hanging Man)
    182
104.21    Перевернутый черный молот (Inverted Black
Hammer)    182
104.22    Перевернутый молот (Inverted Hammer)
    182
104.23    Длинный Legged Додж (Long Legged Doji)
    183
104.24    Длинный нижний хвост (Long Lower Shadow)
    183
104.25    Длинный верхний хвост (Long Upper Shadow)
    183
104.26    Утренняя доджи-звезда (Morning Doji Star)
    183
104.27    Утренняя звезда (Morning Star)    
184
104.28    На линии шеи (On-Neck Line)    184
104.29    Проникающая линия (Piercing Line)
    184
104.30    Восходящее окно (Rising Window)    
184
104.31    Разделительные линии (Separating Lines)
    185
104.32    Бритое донышко (Shaven Bottom)    185
104.33    Бритая голова (Shaven Head)    185
104.34    Стреляющая/Растущая звезда (Shooting
Star)    185
104.35    Вращающийся верх (Spinning Top)    
186
104.36    Три черных вороны (Three Black Crows)
    186
104.37    Три белых солдата (Three White Soldiers)
    186
104.38    Ощипанные донышки (Tweezer Bottoms)
    186
104.39    Ощипанные верхушки (Tweezer Tops)
    187
104.40    Белое тело (White Body)    187

105.    Печать    187
106.    Выбор и конфигурирование принтера
(Selecting and Configuring Your Printer)    187
107.    Customizing the Printout with Page Setup    187
107.1    Вкладка <Layout> (Layout)    187
107.2    Вкладка <Margins> (Margins)    188
107.3    Вкладка <Header/Footer> (Header/Footer)
    188
107.4    Вкладка <Paper> (Paper)    188
108.    Предварительный просмотр перед
печатью (Previewing Charts Before Printing)    188
109.    Печать Графиков и Данных (Printing Charts and
Data)    189

Отсюда можно скачать Метасток версии 7.2
не забудьте зарегистрироваться, иначе не увидите
нужный раздел.